Налоговые последствия инвестиционного договора

САНКТ-ПЕТЕРБУРГСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ УНИВЕРСИТЕТ АННОТАЦИЯ магистерской диссертации студентки магистратуры по программе «Налоговое право» ФИО: Самойлова Ксения Павловна Тема диссертации: Налоговые последствия инвестиционного договора Цели и задачи исследования: Целью настоящего исследования является выявление налоговых последствий инвестиционных договоров и формулирование практического вывода о наиболее оптимальной модели осуществления инвестиционной деятельности с точки зрения налогообложения. Для достижения указанной цели были поставлены следующие задачи: 1) исследование правовой природы инвестиционного договора; 2) оценка влияния Постановления Пленума ВАС РФ № 54 от 11 июля 2011 года «О некоторых вопросах разрешения споров, возникающих из договоров по поводу недвижимости, которая будет создана или приобретена в будущем» (далее – «Постановление Пленума ВАС РФ № 54) на отношения по инвестированию с гражданско-правовой и с налоговой точек зрения; 3) анализ налоговых последствий инвестиционных договоров до принятия Постановления Пленума ВАС РФ № 54 и после его принятия. В результате проведенного исследования автором были сделаны следующие выводы: 1. На настоящий момент нет единства понимания того, является ли инвестиционный договор самостоятельным непоименованным видом договора или же понятие «инвестиционный договор» обладает сугубо экономическим содержанием, а с юридической точки зрения под такое понятие могут подпадать любые договоры, предусмотренные гражданским законодательством. 2. Разъяснения Пленума ВАС РФ относительно гражданско-правовой квалификации инвестиционных договоров не внесли достаточной ясности в правоприменительную практику и не были в значительной мере восприняты ни нижестоящими судами, ни контролирующими органами, ни субъектами хозяйственной деятельности. 3. Заключение инвестиционного договора (в качестве самостоятельного вида договора) может повлечь за собой его переквалификацию в договор купли-продажи будущей вещи, и как следствие такие налоговые риски как: доначисление сумм НДС застройщику с полученного от инвестора финансирования; включение финансирования, полученного от инвестора, в налогооблагаемую базу по налогу на прибыль организаций; риск отказа в возмещении застройщиком сумм НДС, предъявленного ему подрядчиками. 4. Принимая во внимание правоприменительную практику и разъяснения контролирующих органов заключение инвестиционного договора (в качестве самостоятельного вида договора) может быть расценено в качестве надлежащей формы осуществления инвестиционной деятельности и не влечь за собой переквалификацию в договор купли-продажи будущей вещи. 5. Представляется, что с налоговой точки зрения инвестиционный договор является наиболее привлекательным как для застройщика, так и для инвестора. Однако, в то же время, проанализировав возможные риски, связанные с заключением таких договоров, следует сделать вывод, что наиболее оптимальным вариантом для реализации инвестиционной деятельности является конструкция договора купли-продажи будущей недвижимой вещи, так как именно она имеет наибольшие налоговые преимущества (возможность предъявления НДС к вычету) и влечет за собой наименьшие налоговые риски (отсутствие риска переквалификации в налоговых целях).