МИНИСТЕРСТВО НАУКИ И ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ РОССИЙСКОЙ
ФЕДЕРАЦИИ
ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ
УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ОБРАЗОВАНИЯ
«РОССИЙСКИЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ ИМЕНИ Г.В. ПЛЕХАНОВА»
ОРЕНБУРГСКИЙ ФИЛИАЛ РЭУ ИМ. Г.В. ПЛЕХАНОВА
Кафедра финансов и менеджмента
«Допустить к защите»
Заведующий кафедрой
финансов и
менеджмента
______________Е.В.Лаптева
(подпись)
«____»____________2019г.
Выпускная квалификационная
работа
Направление 38.03.01 «Экономика»
Профиль «Финансы и кредит»
ТЕМА Оценка эффективности использования основного
капитала организации
(на примере ГУП «ОКЭС»)
Выполнил студент Киданова Марина Сергеевна
Научный руководитель
выпускной квалификационной
работы
Снатенков А.А., к.э.н., доцент
_____________________
(подпись)
Автор_____________________
(подпись)
Оренбург – 2019
СОДЕРЖАНИЕ
Введение………………………………………………………………………….
3
Глава 1. Теоретические аспекты оценки эффективности
использования основного капитала
1.1 Понятие основного капитала и его виды, цели и задачи
оценки эффективности использования основного
капитала…………….………….......6
1.2 Показатели эффективности использования основных
средств………..…15
Глава 2. Финансово-экономическая характеристика
предприятия ГУП «ОКЭС»
2.1 Кратная экономическая характеристика деятельности
ГУП «ОКЭС»…..22
2.2 Анализ финансового состояния ГУП
«ОКЭС»……………........................27
Глава 3. Оценка и пути повышения эффективности
использования основного капитала
3.1 Анализ структуры, динамики и состояния основных
средств……………36
3.2 Анализ показателей эффективности использования
основных средств и мероприятия по росту их
эффективности…………………………………...…43
Заключение………………….
……………………………………………………51
Список использованных
источников…………………………………………...56
Приложения…………………………………...
………………………………....61
2
ВВЕДЕНИЕ
Проблема
повышения
эффективности
использования
основного капитала организаций занимает важнейшее место
в современной российской экономике. Имея ясное понимание
роли
основных
средств
в
производственном
процессе,
причинах, влияющих на использование основных средств,
можно выделить направления, методы, при помощи которых
повышается эффективность использования основных средств
предприятий,
обеспечивающие
снижение
затрат
на
производство и рост производительности труда.
Эффективное
производственных
использование
мощностей
основных
предприятий
фондов
и
способствует
улучшению важнейших технико-экономических показателей.
3
А
конкретно:
увеличению
производства
продукции,
снижению ее себестоимости, трудоемкости производства,
поэтому для повышения конкурентоспособности субъектов
необходимо
использование
имеющихся
у
них
производственных фондов на высоком уровне. Этому должно
способствовать обновление основных средств и увеличение
их технических характеристик – как факторов, влияющих на
уровень
эффективности
положение
деятельности
предприятия.
Таким
и
финансовое
образом,
необходим
перманентный контроль за наличием и использованием
имеющихся
у
обстоятельство
предприятия
основных
обуславливает
фондов.
необходимость
Это
проведения
комплексного экономического анализа основных средств,
целью которого является выявление резервов улучшения их
структуры
и
повышения
эффективности
использования.
Результаты данного анализа необходимы, прежде всего,
менеджерам,
а
также
собственникам,
кредиторам,
инвесторам предприятия, так как в современных условиях
увеличивается
маневренность
предприятий
в
отношении
создания и использования основных средств, повышается
роль кредитных ресурсов в формировании основных средств.
Актуальность выбранной темы заключается в том, что в
настоящее
время
возросла
предприятие
может
существование
только
конкуренция
обеспечить
при
условии
продукции
и
благополучное
эффективного
использования всего производственного потенциала.
Объект
предприятие
исследования
—
коммунальных
государственное
унитарное
электрических
Оренбургской области «Оренбургкоммунэлектросеть».
4
сетей
Предмет
исследования
–
показатели
динамики,
качественного состояния и обновления основных средств.
Цель работы – разработать мероприятия, направленные
на
повышение
эффективности
использования
основного
капитала на основе анализа основных средств предприятия.
Задачи исследования:
исследовать теоретические и нормативные аспекты
по проблемам анализа основного капитала;
изучить
экономических
финансовую
динамику
показателей
устойчивость,
основных
финансово-
деятельности
компании,
платежеспособность,
ее
деловую
активность и ликвидность;
проанализировать
состав,
движение
и
эффективность использования основных средств;
выявить
пути
улучшения
эффективности
использования основного капитала и резервы повышения
использования имеющихся производственных фондов.
разработать
мероприятия,
направленные
на
повышение эффективности использования основных фондов.
В процессе написания выпускной квалификационной
работы были использованы труды российских и зарубежных
ученых
по
основного
проблемам
капитала
эффективного
компаний,
а
также
использования
периодические
издания, сеть Интернет, информационно-правовая система
«Консультант-плюс», финансовая (бухгалтерская) отчетность
предприятия
«Оренбургкоммунэлектросеть»
и
прочие
источники.
При написании выпускной квалификационной работы
применялись такие методы исследования, как табличный,
5
графический, анализ структурных изменений, анализ рядов
динамики, метод финансовых коэффициентов, способ цепных
подстановок, стохастический факторный анализ.
Цели
и
задачи
обусловили
структуру
выпускной
квалификационной работы, которая состоит из введения, трех
глав, заключения, списка использованных источников и
приложений.
В первой главе рассмотрены теоретические аспекты
использования основного капитала. Большое внимание во
второй
главе
уделено
анализу
финансово-экономической
деятельности ГУП «ОКЭС». В третьей главе проведен анализ
структуры,
динамики,
использования
повышения
состояния
основных
средств,
эффективности
и
эффективности
рассмотрены
использования
пути
основного
капитала.
ГЛАВА 1. ТЕОРЕТИЧЕСКИЕ АСПЕКТЫ АНАЛИЗА
6
ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОСНОВНОГО
КАПИТАЛА
1.1 Понятие основного капитала и его виды, цели и
задачи
оценки
эффективности
использования
основного капитала
Процесс производства ведется с использованием средств
труда и предметов труда. Средства труда используются в
производстве
продуктов
труда
в
течение
длительного
времени и нескольких производственных циклов, перенося
часть своей стоимости на себестоимость созданной с их
помощью
продукции.
производственном
Предметы
процессе
труда
один
раз,
используются
перенося
в
свою
стоимость полностью на себестоимость продукции.
Основной
капитал
–
это
определенная
доля
производственного капитала, в полной мере и не однократно
принимающего
участие
на
разных
этапах
процесса
изготовления продукции. Он переносит всю стоимость на уже
изготовленный готовый продукт постепенно, по мере износа,
путем начисления амортизации. В состав основного капитала
любого
предприятия
включается
некоторая
часть
авансированного капитала, потраченная на сооружение, на
ремонт уже построенных зданий и сооружений, а также на
приобретение
транспортных
средств,
оборудования
и,
конечно, инструментов.
Основные средства являются денежными средствами,
вложенными
в
основные
фонды.
Наряду
с
понятием
«основные средства» ученые используют понятие «основные
7
фонды».
Термин
«основные
фонды»
используется,
в
основном, в сфере экономики, а в бухгалтерском учете и
финансах
чаще
всего
используют
категорию
«основные
средства». Однако некоторые авторы считают, что понятия
«основные
фонды»
и
«основные
средства»
являются
синонимами и на практике означают одно и то же [13, с.
246].
В соответствии с Положением по бухгалтерскому учету
«Учет основных средств» ПБУ 6/01 (утв. приказом Минфина
РФ № 26н от 30.03.01г.) выделяют основные критерии
отнесения
к
основным
средствам
объектов
имущества
предприятия [2]:
наличие натурально-вещественной структуры;
основные средства применяются в качестве средств
труда
при
выполнении
работ,
производстве
продукции,
оказании услуг, либо для управленческих нужд организации,
при
этом
организацией
не
должна
предполагаться
дальнейшая перепродажа этого вида имущества;
возможность принести предприятию экономические
выгоды или доход в будущих периодах;
они используются в течение периода, свыше 12
месяцев или стандартного операционного цикла (если этот
цикл более 12 месяцев), независимо от стоимости основных
средств.
Основные
средства
в
общем
производственно-технологическую
базу
составляют
предприятия
и
формируют его производственную мощность. В результате
наличие
на
предприятии
и
в
его
подразделениях
достаточного количества основных средств и необходимый
8
уровень их использования может оказывать значительное
влияние на производительность труда в организации, объемы
производства
продукции
и
ее
реализации,
расходы
на
содержание, ремонт и обновление основных средств, а в
результате
и
на
прибыль
организации.
Повышение
эффективности употребления основных средств способствует
значительной экономии ресурсов предприятия, что влияет
положительно
на
динамику
и
структуру
расходов
на
производство и продажу продукции, работ и услуг. В итоге,
развитие производственного потенциала предприятия будет
одним
из
основных
производственной
предприятий
и
и
таким
факторов
эффективности
хозяйственной
образом
деятельности
росту
их
финансовой
устойчивости.
Согласно
определению
в
большом
бухгалтерском
словаре, основные средства — это совокупность материальновещественных ценностей, используемых в качестве средств
труда и действующих
в натуральной
форме в течение
длительного времени (свыше одного года) как в сфере
материального производства, так и в непроизводственной
сфере.
А. С. Алисенов считает, что основные средства — это
средства
труда,
производственном
которые
многократно
процессе,
частями
участвуют
переносят
в
свою
стоимость на создаваемый продукт, не изменяя при этом
своей вещественно-натуральной формы [5, с. 89].
В. П. Астахов дает следующее определение основных
средств:
основные
средства
относятся
к
внеоборотным
активам и представляют собой средства труда, используемые
9
при
производстве
продукции,
выполнении
работ
или
оказании услуг, либо в целях управления организацией
свыше 12 месяцев или в течение обычного операционного
цикла с учетом вышеприведенного ограничения [9, с. 347].
И. В. Захаров указывает, что основные средства в
материально-вещественной
форме
представляют
собой
средства труда» [16, с. 56].
И.И. Сапего, по результатам анализа всевозможных
классификаций
в
научной
литературе
и
нормативной
документации, предлагает основные средства подразделить
на следующие группы:
1.Здания – это различные здания и строения, в которых
идут
основные,
вспомогательные
и
обслуживающие
процессы;
административно-хозяйственые
хозяйственные
постройки.
зданий
и
включается
строений
и
В
здания;
первоначальную
кроме
стоимости
стоимость
стоимость
строительства
водопровода,
отопления,
электропроводки, других устройств.
2.Сооружения
–
это
инженерные
объекты,
которые
используются для процесса производства: мосты, дороги,
эстакады, тоннели, заборы и др.
3.Передаточные
устройства
–
это
электрическая
и
водопроводная сеть; тепловые сети, газовые сети, нефте- и
газопроводы,
это
объекты,
через
которые
передаются
различные виды энергии от силовых к рабочим машинам.
4. Машины и оборудование включают в себя:
рабочие машины и оборудование, непосредственно
воздействующие на предмет труда или его изменение в
процессе производства продукции;
10
силовые
включают
машины
различные
и
виды
оборудование,
энергетических
которые
двигателей,
машин и агрегатов;
регулирующие
приборы,
а
также
предназначено
процессов,
и
измерительные
лабораторное
для
оборудование,
регулирования
измерений,
устройства
и
которое
производственных
проведения
экспериментов
и
исследований;
вычислительная
вычислительные,
техника:
управляющие
машины
электроннои
устройства,
применяемые для управления процессом производства и
различными технологическими процессами;
прочие машины и оборудование, которые не были
включены в другие группы.
5.Транспортные
средства
–
это
имеющийся
у
предприятия водный, морской и автомобильный транспорт,
подвижной
состав
железнодорожного
транспорта
и
используемые внутри предприятия транспортные средства:
вагонетки, автокары, тележки, погрузчики и др.
6.Инструменты включают в себя инструменты режущие,
ударные, давящие и другие;
8.Производственный
инвентарь
и
принадлежности,
которые используются для хранения сырья и материалов,
инструментов,
облегчения
труда,
стеллажи,
верстаки,
контейнеры, различные емкости и др.
9.Хозяйственный инвентарь – предметы хозяйственного
назначения (мебель, сейфы, калькуляторы, канцелярские
принадлежности, объекты противопожарного назначения и
др.).
11
10.Рабочий и продуктивный скот.
11.Многолетние насаждения.
12.Капитальные затраты на улучшение земель.
13.Прочие основные средства [34, с. 165].
Соотношение различных групп основных средств в их
общей
массе
отражает
производственную
структуру
основных средств предприятия.
Основные
производственные
средства
обычно
подразделяют на две части: активную и пассивную. Активная
часть включает в себя средства, которые непосредственно
принимают участие в технологическом процессе (машины и
оборудование). Пассивная часть основных средств состоит из
средств, с помощью которых обеспечивается нормальный
производственный
процесс.
По
различным
отраслям
активная часть основных средств равна 60%, а пассивная
часть – 40% от общей суммы основных средств. Главными
факторами,
основных
которые
оказывают
производственных
влияние
средств
могут
выпуска
произведенной
продукции,
уровень
автоматизации
и
показатели
и
и
климатические
структуру
быть:
характер
механизации
кооперирования
географические
на
объем
отрасли,
производства,
специализации,
характеристики
местоположения организации.
Кроме этого, основные средства классифицируют на
производственные средства и непроизводственные средства.
На предприятиях к основным производственным средствам
относят те, которые напрямую участвуют в производственном
процессе
(машины,
формируют
условия
станки,
для
оборудование
и
технологического
12
др.)
или
процесса
(производственные здания, большая часть сооружений).
Основные непроизводственные средства включают в
себя объекты культурно-бытового обслуживания, социальные
объекты,
жилые
дома,
и
другие,
которыми
владеет
предприятие. Их различие с основными производственными
средствами
состоит
в
том,
что
они
не
участвуют
в
производственном процессе и свою стоимость не переносят
на готовый продукт, так как он ими не производится. При
этом, несмотря на то, непроизводственные средства не
влияют
непосредственного
продукции,
на
производительность
объем
труда,
производства
увеличение
этих
фондов напрямую связано с улучшением благосостояния
работников организации и ростом уровня их жизни, что в
итоге
оказывает
влияние
на
результаты
финансовой
деятельности предприятия.
С.М. Пястолов, в свою очередь, предлагает основные
средства классифицировать по следующим признакам.
По характеру их участия в процессе производства:
действующие основные средства;
находящиеся в запасе или консервации.
По принадлежности:
собственные
средства
(которые
находятся
на
балансе предприятия);
арендованные (взятые во временное пользование за
плату или в лизинг).
По технической пригодности:
пригодные;
основные
средства,
ремонта;
13
требующие
капитального
основные средства, которые необходимо списать
[31, с. 354].
Таким
являются
образом,
основные
средствами
труда,
средства
которые
организации
участвуют
в
производстве, при этом не меняя своей первоначальной
вещественной
формы,
себестоимость
амортизационных
и
готовой
переносят
свою
продукции
отчислений.
стоимость
при
Основные
на
помощи
средства
подразделяются на производственные и непроизводственные,
а также на активную и пассивную части.
Для
того,
чтобы
рассчитать
эффективность
использования основных средств организацией, необходимо
вычислить основные показатели использования основных
средств. Эти показатели отображают уровень состояния и
использования основных средств. Но, кроме того, чтобы
оценить эффективность использования основных средств,
мало расчета показателей, нужно внимательным образом
проанализировать данные показатели и указать те факторы,
которые повлияли на их формирование.
Исходя из вышеизложенного, можно сделать вывод, что
значение анализа основных средств заключается в оценке и
выявлении
внутренних
резервов
улучшения
видовой
структуры основных средств и роста эффективности их
использования.
Основными задачами анализа основных активов на
предприятии является:
- анализ состава,
структуры и движения основных
средств;
- анализ состава и движения нематериальных активов;
14
- анализ долгосрочных финансовых вложений;
- определение эффективности их использования;
-
разработка
предложений
по
повышению
эффективности и улучшения использования внеоборотных
активов [20, с. 128].
Эти варианты аналитических задач дают возможность
оценить динамику, структуру и эффективность использования
основных средств предприятия. Главным для выбора задач и
формирования их набора являются необходимые потребности
управления,
содержание
управленческих
решений
для
повышения эффективности использования основных средств.
Достоверность и полнота анализа основных средств в
том числе зависят от уровня совершенства бухгалтерского
учета в организации, состояния систем учета операций с
объектами
основных
формирования
основных
фондов,
учетных
средств
формирования
к
полноты
документов,
учетным
и
правильности
точности
группам,
инвентаризационных
отнесения
своевременности
описей,
глубины
проработки и ведения регистров аналитического учета.
Основными
источниками
информации
для
анализа
основных средств являются:
1)
-
Плановые данные:
Планы
ввода
в
эксплуатацию
объектов,
замены
оборудования, приобретения основных средств;
-
Планы технического перевооружения, модернизации
и реконструкции предприятия и его подразделений;
-
Графики текущих и капитальных ремонтов.
Планы предприятия являются базой для сравнения с
фактическими
данными
формируемых
15
показателей,
содержащихся в финансовой, статистической и оперативной
отчетности.
2)
Бухгалтерская отчетность предприятия.
Главным
анализа
источником
основных
информации
средств
для
являются
проведения
пояснения
к
бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах,
где во втором разделе показана информация о структуре и
движении собственных основных средств предприятия по
первоначальной
стоимости,
незавершенные
капитальные
вложения, стоимость переданных в аренду, а также на
консервацию
основных
амортизации,
изменение
Показатели
этого
средств,
суммы
стоимости
раздела
начисленной
основных
используются
при
средств.
анализе
структуры, движения и состояния основных средств.
Кроме того, в качестве источника для проведения
анализа
основных
средств
необходимо
использовать
показатели бухгалтерского баланса, в котором в первом
разделе баланса по строке 1150 указана информация об
остаточной стоимости введенных и не введенных в действие
основных средств.
Анализ эффективности использования основных средств
ведут
с
использованием
данных
отчета
о
финансовых
результатах, где указана информация о выручке и основных
видах прибыли предприятия.
3)
Важнейшей
формой
статистической
отчетности,
которая применяется в качестве информационной базы при
проведении анализа основных средств, служит форма № 11
«Сведения о наличии и движении основных фондов (средств)
и других нефинансовых активов». В ней кроме информации о
16
состоянии и динамики основных средств также содержатся
данные о полностью самортизированных основных средствах
и
среднегодовой
арендуемых
стоимости
основных
средств
собственных
и
(без
переданных
в
учета
аренду)
средств организации за отчетный период.
Однако
необходимо
указать,
что
бухгалтерская
и
статистическая отчетность не дает полной информации для
своевременного и объективного принятия решений в области
управления основными средствами предприятия. Ни одна из
форм бухгалтерской и статистической отчетности не имеет
информации о показателях, показывающих эффективность
использования основных средств, что скрывает «узкие» места
и сложности в работе предприятия. Кроме того, основные
формы отчетности, которые включают в себя информацию об
основных средствах, представляются только по итогам года,
и, в результате, для проведения анализа за более краткий
период времени нужно использовать данные из регистров
аналитического
учета,
на
что
требуются
большие
трудозатраты и в конечном счете отрицательно сказывается
на результатах анализа основных средств.
Поэтому,
в
качестве
дополнительных
данных
для
проведения анализа основных средств предприятия могут
быть использованы:
4)
Данные синтетического учета:
-
счет 001 «Арендованные основные средства»;
-
счет 01 «Основные средства»;
-
счет 02 «Амортизация основных средств»;
-
счет 07 «Оборудование к установке»;
-
счет 08 «Вложения во внеоборотные активы»;
17
5)
Информация
по
счетам
аналитического
учета,
открытым к соответствующим синтетическим счетам, по
видам и отдельным объектам основных средств.
6)
Первичные
документы
(акты
приема-передачи,
ликвидации, списания, инвентарные карточки и прочие) [22,
с.147].
Кроме того, можно также отметить, что возможности
анализа эффективности использования основных средств на
значительной
части
предприятий
ограничены
низким
уровнем состояния оперативного учета, отсутствием учета
простоев оборудования, их производительности и уровня
загрузки. На ряде предприятий отсутствует учет финансовых
результатов по операциям с объектами основных средств и
другая важная аналитическая информация.
С целью устранения перечисленных выше недостатков, а
также
улучшения
качества
управления
основными
средствами предприятия необходимо ведение на регулярной
основе
анализа
основных
средств
и
эффективности
их
использования по методике, указанной в пункте 1.2.
1.2
Показатели
эффективности
использования
основных средств
Показатели, с помощью которых можно произвести
оценку
основных
средств
предприятия,
делятся
на
следующие группы:
-показатели,
характеризующие
движение
основных
характеризующие
состояние
основных
средств;
-показатели,
18
средств;
-показатели
эффективности
использования
основных
средств.
К основным показателям, характеризующим движение
основных средств можно отнести следующие:
Коэффициент
обновления
(Коб)
показывает
интенсивность обновления основных фондов и определятся
как
отношение
стоимости
новых
поступивших
за
анализируемый период основных фондов к первоначальной
стоимости основных фондов на конец периода:
К об =
Стоимость новых основных средств
,
Стоимостьосновных средств наконец года
(1)
Для
основных
полной
средств
характеристики
уровня
также рассчитывают
обновления
коэффициент
по
каждому их виду и сравнивают коэффициенты обновления за
несколько последних лет.
Также
движение
основных
средств
можно
проанализировать с помощью коэффициента их выбытия.
Коэффициент
выбытия
(Квыб)
характеризует
степень
интенсивности выбытия основных средств и рассчитывается
как
отношение
учетной
стоимости
выбывших
за
анализируемый период основных средств к их учетной
стоимости на начало этого же периода:
К выб =
Стоимостьвыбывших основных средств
,
Стоимость основных средствна начало года
(2)
Для определения, за счет какой части основных средств
происходит их выбытие, необходимо сравнить коэффициент
выбытия по активной части с коэффициентом выбытия по
19
всем основным средствам организации. Негативной оценки
заслуживает выбытие активной части основных средств, что
отрицательно влияет на уровень фондоотдачи, при прочих
равных условиях.
Основными
оценочными
показателями,
характеризующими техническое состояние основных средств
и их отдельных видов, являются коэффициенты износа и
годности.
Коэффициент
отношение
суммы
износа
(Киз)
определяется
как
амортизации
к
начисленной
первоначальной (учетной) стоимости основных средств:
К из=
Амортизация
,
Первоначальная стоимостьосновных средств
(3)
Коэффициент годности (Кгод) представляет собой
отношение остаточной стоимости основных средств к их
первоначальной стоимости:
К год=
Остаточнаястоимостьосновных средств
,
Первоначальная стоимость основныхсредств
(4)
Так
как
определяется
стоимостью
остаточная
как
основных
стоимость
разность
средств
основных
между
и
средств
первоначальной
суммой
начисленной
амортизации, то коэффициент годности можно рассчитать
как разность между единицей и коэффициентом износа.
Коэффициенты износа и годности рассчитываются как
на начало анализируемого периода, так и на конец (отчетную
дату). Чем ниже коэффициент износа (выше коэффициент
годности), тем лучше техническое состояние, в котором
находятся основные средства организации.
20
Использование
основных
показателями
фондов
фондоотдачи,
представлено
фондоемкости,
фондовооруженности и рентабельности основных средств.
Эффективность
использования
основных
фондов
характеризует показатель фондоотдачи, рассчитываемый как
отношение объема выпуска продукции за год (на уровне
предприятия) к среднегодовой полной стоимости основных
фондов. На уровне же отраслей в качестве показателя
продукции используется выпуск или валовая добавленная
стоимость,
а
на
уровне
экономики
в
целом
—
стоимость валового внутреннего продукта.
Фондоотдача (Фо) это объем выпущенной продукции,
деленный
на
производственных
среднюю
основных
сумму
фондов
промышленно-
по
первоначальной
стоимости.
Фо=
Выручка
,
Среднегодоваястоимость основныхсредств
(5)
Рациональное
производственных
производства
использование
фондов
необходимо
общественного
продукта
основных
для
увеличения
и национального
дохода. Повышение уровня использования основных фондов
позволяет увеличить размеры выпуска производства без
дополнительных капитальных вложений и в более короткие
сроки, ускоряет темпы производства, уменьшает затраты на
воспроизводство
новых
фондов
и
снижает издержки
производства. Экономическим эффектом повышения уровня
использования основных фондов является рост общественной
производительности труда.
21
Величина фондоотдачи показывает, сколько продукции
получено с каждого рубля, вложенного в основные фонды и
служит
для
определения
использования
экономической
действующих
основных
эффективности
производственных
фондов.
Фондоемкость (Фе) является обратной величиной от
фондоотдачи.
Она
производственных
характеризует,
фондов
сколько
приходится
основных
на
1
рубль
произведенной продукции. Фондоемкость - это средняя сумма
промышленно
производственных
основных
фондов
по
первоначальной стоимости, деленная на объем выпущенной
продукции.
Фе=
Среднегодоваястоимость основных средств
,
Выручка
(6)
Снижение
фондоемкости
означает
экономию
труда.
Величина фондоемкости показывает, сколько средств нужно
затратить на основные фонды, чтобы получить необходимый
объем продукции. Таким образом, фондоемкость показывает,
сколько основных фондов приходится на каждый рубль
выпущенной
продукции.
Если
использование
основных
фондов улучшается, то фондоотдача должна повышаться, а
фондоемкость — уменьшаться.
При расчете фондоотдачи из состава основных фондов
выделяются рабочие машины и оборудование (активная часть
основных фондов). Сопоставление темпов роста и процентов
выполнения плана по фондоотдаче в расчете на 1 рубль
стоимости основных промышленно-производственных фондов
и на 1 рубль стоимости рабочих машин и оборудования
22
показывает влияние изменения структуры основных фондов
на эффективность их использования. Второй показатель в
этих условиях должен опережать первый (если возрастает
удельный вес активной части основных фондов).
Фондовооруженность (Фв) оказывает огромное влияние
на
величины
фондоотдачи
Фондовооруженность
применяется
и
фондоемкости.
для
характеристики
степени оснащенности труда работающих:
Фв=
Среднегодоваястоимость основных средств
,
Численность персонала
(7)
Фондовооруженность
собой
через
и
связаны
показатель производительности
(Производительность
продукции
фондоотдача
труда
/ Среднесписочная
=
между
труда
Выпуск
численность
работников).
Таким образом, фондоотдача = производительность труда /
фондовооруженность.
Эффективность
компании
также
использования
отражает
основных
показатель
средств
рентабельности
основных средств (Рос). Рентабельность основных средств
показывает величину прибыли, приходящуюся на единицу
стоимости средств.
Р ос =
Прибыль отпродаж
,
Среднегодовая стоимостьосновных средств
(8)
Для повышения эффективности производства, важно,
чтобы
был
продукции
обеспечен
по
опережающий
сравнению
с
рост
ростом
производства
основных
производственных фондов.
Традиционная методика, на наш взгляд, страдает рядом
23
недостатков, а именно:
1. Не уточняется целевая направленность, а также
заинтересованные
группы
информации.
Иными
интересах
должны
процедуры,
какова
пользователей
словами,
не
аналитической
совсем
осуществляться
востребованность
ясно,
в
чьих
аналитические
и
практическая
значимость анализа;
2.
Не
учитывается
функционирования
современного
экологический
основных
средств,
промышленного
что
аспект
в
производства,
условиях
а
также
возрастающих требований со стороны государственных и
общественных экологических организаций, представляется
актуальной задачей анализа. Так, усилия организации по
снижению
вредного
воздействия
основных
средств
на
окружающую среду должны быть отмечены аналитиком и, в
целом, повышают конкурентные
позиции анализируемой
компании;
3.
Проводимый
затрагивать
всю
подразделения,
анализ
основных
организацию,
однако
при
а
этом
средств
также
его
должна
может
отдельные
учитываться
специфика деятельности сегментов бизнеса, а также их доля
в
генерировании
накладывать
экономических
отпечаток
на
выгод,
характер
что
может
эффективности
использования основных средств в разных операционных и
географических сегментах;
4. В процессе традиционного анализа основных средств
практически не учитывается этап жизненного цикла, на
котором находится коммерческая организация. Мы считаем,
что
на
разных
его
отрезках
24
подходы
к
исследованию
состояния и использования производственных мощностей
могут серьезно отличаться. Так, в частности, на этапе
зарождения и активного роста организация, как правило,
активно наращивает производственный потенциал, в то время
как отдача основных средств может быть весьма невысокой.
Этап зрелости отличается максимальной эффективностью
использования
основного
капитала,
связанной
с
достижением компанией своих стратегических целей. На
этапе
старения
дальнейшего
принимаются
функционирования
решения
относительно
предприятия.
В
случае
ликвидации организации, на наш взгляд, должны быть
предприняты меры, направленные на поддержание высокой
стоимости основных средств;
5. Анализ основных средств является неполным без
использования денежно-потоковых показателей, отражающих
структуру
и
направления
движения
денежных
средств
коммерческой организации. Преимущества использования
данных
индикаторов
известны
–
это,
прежде
всего,
реальность и объективность анализируемых процессов и
явлений. Кроме этого напомним, что одним из трех учетных
(отражаемых
в
бухгалтерской
отчетности)
видов
деятельности организации является инвестиционная, т.е.
непосредственно
затрагивающая
процесс
формирования
основных средств;
6. Ключевым показателем эффективности использования
основных
средств
в
традиционном
анализе
является
фондоотдача. Вместе с тем, эффективность есть соотношение
результата, генерируемого каким-либо ресурсом и данного
ресурса. Очевидно, что в случае с фондоотдачей едва ли
25
можно
говорить
о
том,
что
выручка
генерируется
исключительно основными средствами. В целях ее получения
задействован весь потенциал коммерческой организации. В
этой
связи,
использование
показателя
фондоотдачи
в
качестве индикатора эффективности использования основных
средств является не совсем точным.
Повышение эффективности использования внеоборотных
активов
в
организации
можно
достигнуть
следующим
образом:
- освобождения предприятия от излишних основных
средств: оборудования, машин, вычислительной техники и
других или передачи их в аренду;
- приобретение новейших высококачественных основных
средств;
- увеличения уровня механизации и автоматизации
производства;
- своевременного и качественного проведения текущих и
капитальных ремонтов;
- постоянного обновления основных фондов с целью
устранения чрезмерного физического и морального износа;
-
внедрение
современной
техники,
оборудования
и
инновационных энерго- и топливосберегающей технологий;
- повышения уровня квалификации обслуживающего и
вспомогательного персонала;
- передача свободных зданий и помещений в аренду
другим юридическим лицам.
В
первой
главе
мы
рассмотрели
понятие,
виды
основных средств, а также показатели их анализа. Далее во
второй
главе
проведем
финансово-экономическую
26
характеристику ГУП «ОКЭС».
ГЛАВА 2. ФИНАНСОВО-ЭКОНОМИЧЕСКАЯ
ХАРАКТЕРИСТИКА ПРЕДПРИЯТИЯ ГУП «ОКЭС»
2.1
Краткая
экономическая
характеристика
деятельности ГУП «ОКЭС»
Государственное унитарное предприятие коммунальных
электрических
сетей
Оренбургской
области
«Оренбургкоммунэлектросеть», сокращенное название ГУП
«ОКЭС» создано 1 октября 1976 года. Основным видом
деятельности предприятия является осуществление передачи
электроэнергии
и
распределительным
состоит
на
учете
технологического
сетям.
в
С
присоединения
07.09.2006г.
Межрайонной
ГУП
инспекции
к
«ОКЭС»
ФНС
по
крупнейшим налогоплательщикам по Оренбургской области
в качестве крупнейшего налогоплательщика.
Численность персонала предприятия по состоянию на 31
декабря 2018 года составила 1854 человека. ГУП «ОКЭС»
зарегистрировано по адресу: Россия, 460021, г. Оренбург,
ул.60 лет Октября, 30/2.
Деятельность
строительства,
предприятия
курирует
жилищно-коммунального
Министерство
и
дорожного
хозяйства Оренбургской области. Функции учредителя ГУП
«ОКЭС» осуществляет Министерство природных ресурсов,
27
экологии
и
имущественных
отношений
Оренбургской
области. Законом Оренбургской области от 09.03.2005г.
№1872/327-III-03
ГУП
«ОКЭС»
включено
в
перечень
стратегических предприятий.
В состав ГУП «ОКЭС» входят исполнительный аппарат
управления
и
филиалы:
Абдулинский,
Бугурусланский,
Орский
и
обслуживанием
потребителей
Бузулукский,
Сорочинский.
занимаются
29
Всего
районов
электрических сетей (РУЭС).
Основными
приоритетными
направлениями
деятельности предприятия являются:
-обеспечение системной надежности и безопасности для
поддержания
устойчивого
функционирования
распределительно-сетевого комплекса региона, безопасной
эксплуатации основного и вспомогательного оборудования и
сооружений;
-предотвращение возникновения опасности загрязнения,
ухудшения
экологической
обстановки,
негативного
воздействия на окружающую среду;
-устойчивое
развитие
качества
и
объемов
предоставляемых услуг передачи электрической энергии;
-создание инфраструктурной основы для экономического
развития
Оренбургской
области
при
обязательном
обеспечении экологической безопасности;
-реновация основных фондов распределительно-сетевого
комплекса.
Первоочередные задачи ГУП «ОКЭС» это бесперебойное
обеспечение электроэнергией потребителей, непрерывное
улучшение
качества
предоставления
28
услуг
по
технологическому
изношенных
создание
присоединению,
сетей,
резерва
уменьшение
сокращение
потерь
электрической
доли
электроэнергии,
мощности,
реализация
технической возможности по присоединению объектов к
электрическим сетям, повышение рейтинга корпоративного
управления и уровня социальной ответственности.
По объему выручки ГУП «ОКЭС» занимает 38 место в
регионе и 2 место в категории Электроэнергия, уступая лишь
АО «Газпром Газораспределение Оренбург».
Проанализируем
показатели
ГУП
основные
«ОКЭС».
Анализ
экономических
показателей
позволяет
общую
раскрывая
дать
основных
деятельности
оценку
внутреннего
финансово-экономические
работы
содержания
финансовопредприятия
предприятия,
каждого
не
фактора,
повлиявшего на формирование отдельных показателей, а
также дать возможность непосредственно ознакомиться с
масштабами хозяйственной деятельности, ее особенностями
и т.д. Динамика выручки ГУП «ОКЭС» за 2016-2018гг.
представлена в таблице 1.
Таблица 1 – Динамика выручки ГУП «ОКЭС»
Показатели
Выручка (в текущих ценах), тыс. руб.
Выручка в ценах с учетом индекса инфляции,
тыс. руб.
Темп роста выручки в ценах с учетом индекса
инфляции к уровню прошлого года, %
Для
компании
объективной
необходимо
рассчитывать
выручку
оценки
2017г.
31573
64
30257
44
2018г.
33993
00
31341
11
Х
121,4
103,6
темпов
учитывать
в
2016г.
24915
59
24915
59
роста
индекс
сопоставимых
выручки
инфляции
ценах.
и
Данные
таблицы 1 свидетельствуют о том, что выручка компании ГУП
«ОКЭС» в ценах с учетом индекса инфляции в 2017 году по
29
сравнению с 2016 годом выросла на 21,4%, а в 2018 году по
сравнению с 2017 годом на 3,6%.
Динамика
показателей
производительности
труда
«Оренбургкоммунэлектросеть» представлена в таблице 2.
Таблица 2 – Динамика показателей производительности
труда ГУП «ОКЭС»
Показатели
Выручка (в ценах с учетом индекса инфляции),
тыс. руб.
Выручка в расчете на 1 среднегодового
работника (производительность труда), руб.
Темп роста производительности труда, %
Расчеты
в
таблице
2
2016г.
24915
59
2017г.
30257
44
2018г.
31341
11
1341,0 1690,2 1833,5
Х
126,0
показывают,
108,5
что
производительность труда работников ГУП «ОКЭС» с каждым
годом увеличивается. В 2017 году по сравнению с 2016 годом
она увеличилась на 26,0%, а в 2018 году по сравнению с 2017
годом на 8,5%, что свидетельствует о грамотной организации
труда в компании.
Важным
также
представляется
анализ
показателей,
представленных в таблице 3.
Выручка за 2016-2018 гг. увеличилась на 36,4%, при
этом
себестоимость
продаж
увеличилась
на
38,7%.
Среднегодовая численность работников в целом осталась на
прежнем уровне. Среднегодовая стоимость основных средств
за
анализируемый
период
растет
достаточно
высокими
темпами – на 23,1%. Несмотря на то, что темп роста
себестоимости оказался немного выше, прибыль от продаж
за 2016-2018 гг. увеличилась на 19,6%. Чистая прибыль
также имеет положительную динамику – данный показатель
за три года вырос на 26,1%.
деятельности,
сократилась
несмотря
на
1,9%,
на
что
Рентабельность основной
рост
могло
30
прибыли
быть
от
вызвано
продаж,
ростом
себестоимости продаж.
Таблица 3 – Основные экономические показатели
деятельности организации ГУП «ОКЭС»
Показатели
Выручка, тыс. руб.
Себестоимость продаж, тыс. руб.
Среднегодовая численность
работников, чел.
Среднегодовая стоимость
основных средств, тыс. руб.
Прибыль от продаж, тыс. руб.
Чистая прибыль, тыс. руб.
Рентабельность основной
деятельности, %
2018г. в %
к 2016г.
2016г.
2017г.
2018г.
24915
59
21959
79
31573
64
28618
81
339930
0
304585
0
1858
1868
1854
99,8
45184
56
29558
0
18677
5
50040
04
29548
3
19600
5
556201
2,5
123,1
353450
119,6
235584
126,1
13,5
10,3
11,6
Х
136,4
138,7
Наглядно динамика показателей прибыли компании
показана на рисунке 1.
Рисунок 1 – Показатели прибыли компании ГУП «ОКЭС»
Экономическая характеристика деятельности показала,
что анализируемое предприятие является прибыльным, а его
деятельность достаточно эффективной. Для более полного
понимания эффективности работы ГУП «ОКЭС» необходимо
проанализировать финансовое состояние компании.
31
2.2 Анализ финансового состояния ГУП «ОКЭС»
К методам проведения анализа финансового состояния
организации,
в
первую
очередь,
относятся
метод
вертикального и горизонтального анализа. Горизонтальный и
вертикальный анализ бухгалтерского баланса ГУП «ОКЭС»
представлены в Приложении 1 и 2 соответственно.
По данным таблицы 1 Приложения 1, мы видим, что за
2016-2018 гг. активы предприятия в среднем возросли на
3,2% за счет роста оборотных и внеоборотных активов, в то
время как последние растут более высокими темпами. Сумма
внеоборотных активов выросла в среднем за 2016-2018 гг. на
3,5% и к 2018 году достигла 4775047 тыс. руб. Наибольшими
темпами в составе внеоборотных активов растут такие статьи,
как: доходные вложения в материальные ценности (5,6%),
отложенные налоговые активы (5,2%). Сумма оборотных
активов выросла лишь на 1,9%. Данный рост обусловлен
увеличением запасов (12,3%), финансовых вложений (28,1%)
и прочих оборотных активов (46,2%). Значительно сократился
НДС по приобретенным ценностям (55,1%) и денежные
средства и денежные эквиваленты (52,6%).
Анализ
пассивной
части
баланса
показывает,
что
дополнительный приток средств в 2018 году в сумме 405362
тыс. руб. был связан с ростом собственного капитала на
351028 тыс. руб., долгосрочных обязательств – 30057 тыс.
руб., краткосрочных обязательств – 24307 тыс. руб. Иными
словами,
увеличение
предприятия
было
на
финансирования
86,6%
32
обеспеченно
деятельности
собственным
капиталом, на 6 % - краткосрочными заемными средствами,
на 7,4% - долгосрочным заемным капиталом.
Кроме того, в 2018 году предприятие увеличило свой
уставный
капитал
на
82,5%,
следовательно,
резервный
капитал вырос аналогично. В следствие роста резервного
капитала в 2018 году на 82,5%, нераспределенная прибыль
сократилась на 66,5%. Рост собственного капитала и, в
первую очередь, уставного капитала приводит к улучшению
финансового
состояния
компании
и
росту
уверенности
заемщиков в кредитоспособности компании.
Анализ структуры активов, представленный в таблице 2
Приложения 2, показывает, что доля внеоборотных активов
составляет наибольший удельный вес (84,1% в 2018 г.), так
как
предприятие
Наблюдается
энергетики
увеличение
доли
является
фондоемким.
внеоборотных
снижение доли оборотных на 0,4%.
активов
и
С учетом того, что
основную долю во внеоборотных активах занимают основные
средства – 62,5% и доходные вложения в материальные
ценности – 21,4%, можно констатировать рост инвестиций в
активы. Снижение доли оборотных активов происходит за
счет таких статей, как: денежные средства и денежные
эквиваленты и дебиторская задолженность. В структуре
активов наибольшую долю занимают наименее ликвидные
активы,
что
объясняется
спецификой
деятельности
компании. В структуре пассивов доля капитала и резервов
снизилась на 1%. Соответственно доля долгосрочных и
краткосрочных обязательств увеличились на 0,7 и 0,3%
соответственно. Значительно увеличилась доля уставного
капитала
-
на
17,1%;
доля
33
нераспределенной
прибыли
сократилась на 18%.
Анализ финансового состояния предприятия включает
анализ
ликвидности,
финансовой
устойчивости,
рентабельности и платежеспособности.
Начнем с анализа ликвидности баланса ГУП «ОКЭС»,
поскольку
он
позволяет
платежеспособности
получить
предприятия
и
данные
степени
о
его
экономической устойчивости в текущий момент. Чем выше
численная оценка ликвидности баланса, тем меньше времени
потребуется
для
погашения
имеющихся
денежных
обязательств предприятия. Критически низкая ликвидность
баланса
–
верный
предвестник
скорого
банкротства
баланса
необходимо
предприятия.
Для
анализа
ликвидности
сгруппировать активы баланса по степени их ликвидности, а
пассивы баланса – по срокам их погашения. Баланс считается
абсолютно
ликвидным,
если
выполняется
следующее
условие:
А1≥П1; А2≥П2; А3≥П3; А4≤П4.
Анализ ликвидности баланса ГУП «ОКЭС» представим в
таблице 3 Приложения 3. По анализу ликвидности баланса
можно
сказать,
что
«Оренбургкоммунэлектросеть»
баланс
не
является
компании
абсолютно
ликвидным, так как из расчетов за 2016-2018 гг. имеются
следующие неравенства: А1≥П1; А2≥П2; А3≤П3; А4≤П4, то
есть не выполняется третье условие. Также следует заметить,
что
платежный
недостаток
по
медленно
реализуемым
активам с каждым годом лишь растет, что оценивается
отрицательно.
Из
этого
можно
34
сделать
вывод,
что
предприятие
может
погасить
наиболее
срочные
обязательства с помощью абсолютно ликвидных активов, а
также может рассчитаться по краткосрочным обязательствам
перед кредиторами быстро реализуемыми активами, однако
компания
не
сможет
погасить
долгосрочные
займы
с
помощью медленно реализуемых активов. Несмотря на то,
что
третье
неравенство
не
выполняется,
ГУП
«ОКЭС»
обладает высокой степенью платежеспособности и может
погасить различные виды обязательств соответствующими
активами, так как А4≤П4.
Анализ
наличие
ликвидности
ресурсов
для
баланса
позволяет
погашения
определить
обязательств
перед
кредиторами, но он является общим и не позволяет точно
определить платежеспособность предприятия. Для этого, на
практике,
используют
относительные
показатели
ликвидности. Рассмотрим их более подробно (таблица 4).
Рассчитанные показатели ликвидности свидетельствуют
о
том,
что
компания
способна
погашать
текущие
обязательства только за счет оборотных активов, погашать
текущие обязательства за счет денежных средств, средств на
расчетных счетах и краткосрочных финансовых вложений, а
также
погашать
данные
обязательства
в
максимально
короткий период, если ее положение станет критическим.
Общий показатель ликвидности показывает, что сумма всех
ликвидных активов предприятия в два раза больше чем
сумма платежных обязательств. Из этого можно сделать
вывод, что ликвидность компании не находится под угрозой.
В динамике все рассматриваемые коэффициенты снижаются,
что
оценивается
отрицательно,
35
но
при
этом
избыток
ликвидности может привести к снижению рентабельности
деятельности
предприятия.
Возможно,
что
имеющаяся
негативная динамика показателей ликвидности является
целенаправленным
результатом
финансовой
службы
компании.
Таблица 4 – Анализ показателей ликвидности ГУП «ОКЭС»
Показатель
2016
г.
2017
г.
2018
г.
Изменение в 2018г. по
сравнению с 2016г. (+,-)
2,1
2,0
1,9
-0,2
1,8
1,6
1,6
-0,2
3,1
2,9
2,8
-0,3
3,4
3,3
3,1
-0,3
Общий коэффициент
ликвидности баланса
Коэффициент
абсолютной
ликвидности
Коэффициент быстрой
ликвидности
Коэффициент текущей
ликвидности
Для более полного анализа ликвидности необходимо
рассчитать показатели рентабельности и провести оценку
финансовой устойчивости компании.
Финансовая устойчивость организации характеризуется
совокупностью
показателей,
отражающих
процесс
формирования и использования его финансовых средств.
Финансовая устойчивость отражает структуру капитала и
степень задолженности организации перед кредиторами и
показывает,
насколько устойчивым является финансовое
положение организации в текущем и прогнозном периоде.
Определение
финансовой
устойчивости
базируется
на
применении двух основных методов:
1. Определение типа финансовой устойчивости;
2.
Расчет
сравнение
их
системы
значений
финансовых
с
базисными
коэффициентов,
и
изучение
их
изменения в динамике.
Проведем
анализ
финансовой
36
устойчивости
ГУП
«ОКЭС».
Определение
типа
финансовой
устойчивости
происходит с помощью расчета абсолютных показателей
финансовой
устойчивости,
который
осуществляется
по
данным бухгалтерской отчетности (таблица 5).
На примере данных ГУП «ОКЭС», представленных в
таблице
5,
устойчивое
отчетливо
видно,
финансовое
у
организации
состояние,
явно
абсолютно
прослеживается
излишек собственных оборотных средств. Данный вывод
складывается из того, что трехкомпонентный показатель
типа
финансовой
устойчивости
в
значительной
степени
превышает ноль.
Таблица 5 – Расчет типа финансового состояния
предприятия ГУП «ОКЭС», тыс. руб.
2016
г.
8177
0
4694
30
4694
30
4694
30
3876
60
3876
60
3876
60
{1;1;
1}
Показатели
Общая величина запасов и затрат (ЗЗ)
Наличие собственных оборотных средств
(СОС)
Долгосрочные источники (ДИ)
Общая величина источников (ВИ)
Фс =СОС-ЗЗ
Ф Д =ДИ-ЗЗ
ФО =ВИ-ЗЗ
Трехкомпонентный показатель типа
финансовой ситуации
2017
г.
8794
4
4385
70
4385
70
4385
70
3506
26
3506
26
3506
26
{1;1;
1}
2018
г.
1016
68
3857
73
3857
73
3857
73
2841
05
2841
05
2841
05
{1;1;
1}
Оценка финансовой устойчивости организации включает
расчет и относительных коэффициентов, представленных в
таблице 6.
Таблица 6 - Анализ показателей финансовой
устойчивости ГУП «ОКЭС»
Наименование
2016
2017
37
2018
Изменение в 2018г.
коэффициента
г.
г.
г.
Автономии
Финансового рычага
Обеспечение запасов и
затрат собственными
источниками
Маневренности
собственного капитала
Обеспеченности
собственными средствами
Концентрации заемного
капитала
0,92
0,09
0,91
0,1
0,91
0,1
по сравнению с 2016г.
(+,-)
-0,01
0,01
5,3
4,5
3,7
-1,6
0,09
0,08
0,07
-0,02
0,49
0,45
0,41
-0,08
0,09
0,09
0,09
0,0
Расчеты, представленные в таблице 6 показывают, что
рассматриваемая
организация
практически
полностью
покрывает свои активы за счет собственного капитала. Доля
активов, покрываемая за счет заемных средств, составляет
лишь 8-9%.
Финансовый рычаг показывает
степень зависимости
организации от заемных источников. Как мы можем увидеть,
организация практически не зависит от заемных источников
финансирования, что также подтверждает и коэффициент
автономии.
Коэффициент
обеспечения
запасов
и
затрат
собственными источниками показывает, что в 2018 году ГУП
«ОКЭС»
финансирует
37%
запасов
и
затрат
за
счет
собственных источников. В 2015 году данный показатель
составлял
сократился
53%,
на
то
есть
70%.
Из
за
анализируемый
этого
можно
период
сказать,
он
что
рассматриваемое предприятие начинает привлекать заемные
источники финансирования на покрытие своих запасов и
затрат.
Коэффициенты маневренности собственного капитала и
концентрации заемного капитала показывают, что компания
38
ГУП
«ОКЭС»
обладает
несущественной
долей
наиболее
мобильных активов и неспособна поддерживать уровень
собственного оборотного капитала и пополнять оборотных
средства
в
случае
необходимости
за
счет
собственных
источников. Значение коэффициента концентрации заемного
капитала
также
свидетельствует
о
том,
что
компания
обладает низкой долей заемных средств.
Исходя
из
финансовой
анализа
устойчивости
относительных
коэффициентов
ГУП
также
«ОКЭС»
следует
заметить, что все рассматриваемые коэффициенты либо
находятся на одном уровне за период 2016-2018 гг., либо
сокращаются.
финансовая
Данная
динамика
устойчивость
говорит
предприятия
о
за
том,
три
что
года
сократилась, но в целом находится в пределах нормы. Кроме
того,
компания
ГУП
«ОКЭС»
привлекает
низкую
долю
заемных средств и свои обязательства в большей степени
покрывает за счет собственных источников финансирования.
Проанализировав
устойчивость
перейдем
к
ликвидность
компании
и
финансовую
«Оренбургкоммунэлектросеть»,
рассмотрению
рентабельности
и
деловой
активности.
Рассчитаем показатели рентабельности ГУП «ОКЭС»,
ведь они являются основными показателями финансовоэкономической эффективности (таблица 7).
Таблица 7 - Анализ показателей рентабельности ГУП
«ОКЭС»
Наименование показателя
2016г.
2017г.
2018г.
Прибыль от продаж, тыс.
295580
295483
35345
39
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г. (+,-)
57870
руб.
Чистая прибыль, тыс. руб.
Выручка, тыс. руб.
Себестоимость продаж,
тыс. руб.
Средняя сумма
собственного капитала,
тыс. руб.
Средняя сумма основных
средств, тыс. руб.
Средняя сумма стоимости
имущества, тыс. руб.
Рентабельность продаж, %
Рентабельность
собственного капитала, %
Рентабельность
перманентного капитала,
%
Фондорентабельность, %
Рентабельность основной
деятельности, %
Экономическая
рентабельность, %
По
данным
186775
196005
249155
9
219597
9
315736
4
286188
1
0
23558
4
33993
00
30458
50
479641
2,5
487562
5
49729
94
451845
6
518868
3,5
11,9
500400
4
529960
0,5
9,4
34361
56
54746
73
10,4
3,9
4,0
4,7
0,8
3,9
4,0
4,7
0,8
4,1
3,9
6,9
2,8
13,5
10,3
11,6
-1,9
3,6
3,7
4,3
0,7
таблицы
7
видно,
48809
907741
849871
176581,5
-1082300
285989,5
-1,5
что
наблюдается
сокращение показателя рентабельности продаж, в 2016 г. на
100 рублей реализованной продукции пришлось 11,9 руб.
прибыли от продаж, в 2017 г. – 9,4 руб., а в 2018 г. – 10,4 руб.
В целом рентабельность продаж в 2018 г. по сравнению с
2016 г. снизилась на 1,5%. Это связано с тем, что прибыль от
продаж растет менее высокими темпами чем выручка.
Также
использования
можно
отметить,
собственного
что
капитала
эффективность
в
2018
году
по
сравнению с 2016 годом выросла. Если в 2016 г. на 100
рублей средней суммы собственного капитала пришлось 3,9
руб. чистой прибыли, то в 2018 г. этот показатель составляет
4,7 руб. Данная тенденция свидетельствует о том, что
рассматриваемое предприятие более эффективно использует
40
капитал,
инвестированный
в
организацию
за
счет
собственных источников финансирования. Рентабельность
перманентного
капитала,
отражающая
эффективность
использования средств, инвестированных в организацию,
имеет
аналогичные
значения,
так
как
организация
не
располагает долгосрочными заемными средствами.
Фондорентабельность
показывает,
сколько
чистой
прибыли приходится на 1 руб. основных средств. Из таблицы
7 можно заметить, что основные средства за 2018 г. (6,9 руб.)
приносят больше прибыли, чем за 2016 и 2017 гг. (4,1 и 3,9
руб. соответственно). Однако данное сокращение могло было
быть вызвано лишь сокращением основных фондов компании,
которые за три года снизились на 1082300 тыс. руб.
Рентабельность основной деятельности падает на 1,9%.
Это
говорит
о
том,
что
сумма
прибыли
от
продаж,
приходящейся на каждый рубль затрат на производство и
сбыт
продукции
сокращается.
В
целом
экономическая
рентабельность выросла на 0,7%, что свидетельствует о том,
что ГУП «ОКЭС» в 2018 году начинает более эффективно
использовать имущество.
В целом можно сказать, что за последние три года
основные показатели рентабельности компании ГУП «ОКЭС»
растут, следовательно, руководство эффективно планирует
затраты на производство и сбыт продукции, рассчитывает
необходимый
рентабельность
деятельности
компании
объем
основных
продаж
сократились
необходимо
средств.
Так
и
рентабельность
за
рассматриваемый
принять
меры,
получение роста прибыли от продаж.
41
как
основной
период,
направленные
на
Финансовое положение предприятия, его ликвидность и
платежеспособность
непосредственно
насколько
средства,
быстро
превращаются
в
реальные
зависят
вложенные
деньги.
от
в
того,
активы,
Проведем
анализ
динамики показателей деловой активности (таблица 8).
Таблица 8 – Динамика показателей деловой активности
ГУП «ОКЭС»
Наименование
показателей
2016г.
2017г.
2018г.
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г.
(+,-)
Выручка, тыс. руб.
249155
9
315736
4
33993
00
907741
479641
2,5
487562
5
49729
94
176582
518868
3,5
529960
0,5
54746
73
285990
991509
866639,
5
88313
9
-108370
0,52
0,65
0,68
0,16
2,51
3,64
3,85
1,34
0,48
0,60
0,62
0,14
Средняя сумма
собственного капитала,
тыс. руб.
Средняя стоимость
имущества, тыс. руб.
Средняя сумма
оборотных средств, тыс.
руб.
Оборачиваемость всего
капитала (имущества) в
оборотах
Оборачиваемость
оборотных средств в
оборотах
Оборачиваемость
собственных средств в
оборотах
Из данных таблицы 8 следует, что за рассматриваемый
период
произошло
ускорение
оборачиваемости.
Так,
коэффициент оборачиваемости активов вырос с 0,52 до 0,68
раза.
Также
оборотных
произошло
и
увеличение
собственных
средств.
оборачиваемости
Коэффициент
оборачиваемости оборотных активов вырос на 1,34 оборота, а
собственных
средств
на
0,14.
Следовательно,
период
оборачиваемости в днях всех рассматриваемых показателей
42
сокращается, что оценивается положительно.
Для выявления причин увеличения оборачиваемости
оборотных активов следует проанализировать изменения в
скорости
и
периодов
оборота
запасов
и
дебиторской
задолженности (таблица 9).
Проведенный анализ раскрывает причины изменения
оборачиваемости оборотных средств. В первую очередь,
следует отметить сокращение среднего срока расчетов с
дебиторами с 48 до 37 дней. Также снизился период
хранения запасов на 1 день. Период оборачиваемости всех
оборотных активов снизился на 50 дней.
Таблица 9 – Динамика показателей оборачиваемости
оборотных активов ГУП «ОКЭС»
Показатели
2016г.
2017г.
2018г.
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г.
(+,-)
Выручка, тыс. руб.
24915
59
31573
64
33993
00
907741
99150
9
86663
9,5
88313
9
-108370
76973,
5
32802
8
11322
8,5
83100,
5
33637
0,5
12982
0,5
93621
16647,5
34035
1
12323
51144
-62084,5
2,51
3,64
3,85
1,34
32,37
37,99
36,31
3,94
7,60
9,39
9,99
2,39
Среднегодовая сумма
оборотных активов, тыс.
руб.
в том числе:
запасы
дебиторская
задолженность
денежные средства
и денежные эквиваленты
Оборачиваемость в
оборотах:
всех
оборотных
активов
запасов
дебиторской
задолженности
43
Период оборачиваемости
в днях:
всех
оборотных
активов
запасов
дебиторской
задолженности
145
100
95
-50
11
10
10
-1
48
39
37
-11
В целом можно сказать, что компания ГУП «ОКЭС»
работает
достаточно
стабильно,
поскольку
финансовое
состояние предприятия является абсолютно устойчивым,
основные
показатели
активность
также
рентабельности
растет.
«Оренбургкоммунэлектросеть»
меры
по
предотвращению
относительных
показателей
растут,
Однако
деловая
компании
необходимо
осуществить
дальнейшего
сокращения
финансовой
устойчивости
и
ликвидности. Кроме того, так как рентабельность продаж и
рентабельность основной деятельности сокращаются, важное
значение приобретает получение роста прибыли от продаж.
Проанализировав финансовое состояние компании ГУП
«ОКЭС»,
перейдем
непосредственно
к
исследованию
основного капитала данного предприятия.
ГЛАВА 3. ОЦЕНКА И ПУТИ ПОВЫШЕНИЯ
ЭФФЕКТИВНОСТИ ИСПОЛЬЗОВАНИЯ ОСНОВНОГО
КАПИТАЛА
3.1 Анализ структуры,
основных средств
Одним
из
важнейших
динамики
факторов
и
состояния
увеличения
объема
производства продукции является обеспеченность предприятия
основными средствами в необходимом количестве, их полное и
эффективное использование. Оценку использования основных
средств ГУП «ОКЭС» начнем с анализа динамики основных
44
средств по видам, который представлен в таблице 10.
Таблица 10 - Динамика основных средств ГУП «ОКЭС»,
тыс. руб.
Сумма, тыс. руб.
Показатели
Изменение, Темп роста,
тыс. руб.
%
Здания
2017г. 2018г. 2017г. 2018г.
к
к
к
к
2016г. 2017г. 2016г. 2017г.
291472337421 388846 45949 51425 115,8 115,2
Сооружения
Передаточные
устройства
46406 72928 91841 26522 18913 157,2 125,9
287635314405
26769 33718
3481234
109,3 110,7
4
2
8
2
Машины и
оборудование
130304144996
14691 15041
1600376
111,3 110,4
5
4
9
2
2016г. 2017г. 2018г.
Транспортные
222574258044 293940 35470 35896 115,9 113,9
средства
Инструмент
248
248
227
0
-21 100,0 91,5
Производственный
764
1053 1594
289
541 137,8 151,4
инвентарь
Другие виды
2356 1079 1178 -1277
99
45,8 109,2
основных средств
474321526478
52157 59444
Итого
5859236
111,0 111,3
9
9
0
7
По данным таблицы 10 видно, что обновление основных
средств происходит практически по всем статьям. Общая
первоначальная
стоимость
основных
средств
«Оренбургкоммунэлектросеть» с 2016 по 2017 год выросла на
521570 тыс. руб. или на 11%, с 2017 по 2018 год на 594447 тыс.
руб. или на 11,3%. Наибольшее увеличение приходится на
сооружения
–
соответственно,
на
а
57,2%
и
также на
25,9%
за
2016-2018
производственный
гг.
инвентарь
(37,8% и 51,4%). Отсюда можно предположить, что пассивная
часть
основных
средств
анализируемой
организации
в
динамике растет. Сокращение наблюдается по таким видам
основных средств, как инструмент – 8,5% и другие виды
основных средств – 50%.
45
Перейдем к рассмотрению структуры основных средств,
представленной в таблице 11.
Таблица 11– Динамика состава и структуры основных
средств ГУП «ОКЭС»
2016г.
2017г.
2018г.
Виды основных сумма, в % к сумма, в % к сумма, % к
средств
тыс. итог тыс. итог тыс. итог
руб.
у
руб.
у
руб.
у
29147
2
Сооружения
46406
Передаточные
28763
устройства
54
Машины
и 13030
оборудование
45
Транспортные
22257
средства
4
Инструмент
248
Производствен
764
ный инвентарь
Другие
виды
основных
2356
средств
47432
Итого
19
Здания
В
структуре
31.12.2018
0,01
33742
1
72928
31440
52
14499
64
25804
4
248
0,02
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г. (+,-)
тыс.
в%к
руб.
итогу
0,00
38884
6
91841
34812
34
16003
76
29394
0
227
1053
0,02
1594
0,03
830
0,01
0,05
1079
0,02
1178
0,02
-1178
0,03
100,
0
52647
89
100,
0
58592
36
6,15
0,98
60,6
4
27,4
7
4,69
основных
основную
6,41
1,39
59,7
2
27,5
4
4,90
средств
долю
6,64
97374
0,49
1,57 45435
59,4
604880
1
27,3
297331
1
0,59
1,23
0,16
5,02
71366
0,32
0,00
-21
0,00
100, 111601
0
7
ГУП
занимают
«ОКЭС»
X
на
передаточные
устройства – линии электропередачи (59,41%), причем их
доля уменьшилась с 31.12.2016 на 1,23%. Второе место в
структуре
основных
средств
занимают
машины
и
оборудования (трансформаторные подстанции, РП и т.д.) 27,31%. За последние три года их доля снизилась на 0,16%.
Удельный вес других основных средств в их структуре не
превышает 7%. В общем, структура основных средств в ГУП
«ОКЭС» остается достаточно стабильной последние годы.
Структура основных средств анализируемого предприятия в
46
2018 году представлена на рисунке 2.
Рисунок 2 – Структура основных средств ГУП «ОКЭС» в
2018 году, %
При анализе основных средств в процессе производства
нужно уделить внимание соотношению активной и пассивной
частей
основных
фондов.
Это
соотношение
во
многом
отражает эффективность использования основных средств и,
в
результате,
финансовые
результаты
и
финансовое
состояние предприятия (таблица 12).
Таблица 12 – Динамика активной и пассивной части
основных средств ГУП «ОКЭС»
Изменение,
в 2018г. по
Сумма,
в
%
к
в
%
к
в
%
к
Показатели
сравнению с
Сумма,
Сумма,
тыс.
итог
итог
итог 2016г. (+,-),
тыс. руб.
тыс. руб.
руб.
у
у
у
%
Активная
4402221 92,8 4852308 92,2 5375777 91,7
-1,1
часть
Пассивная
340998 7,2 412481 7,8 483459 8,3
1,1
часть
Итого
4743219 100,0 5264789 100,0 5859236 100,0
X
2016г.
2017г.
2018г.
Анализ данных таблицы 12 показывает, что в структуре
основных фондов ГУП «ОКЭС» преобладает активная часть,
что оценивается положительно. Но все-таки доля пассивной
части основных средств хотя и незначительно, но в динамике
47
растет,
что
доказывается
расчетами,
приведенными
в
таблице 11. В целях оптимизации структуры основных фондов
ГУП «ОКЭС» должно направлять ресурсы на увеличение
активной части основных средств, так как именно они
непосредственно влияют на выпуск продукции, повышение
производительности
труда
и
определяют
динамику
фондоотдачи.
Проведем
анализ
тенденций
изменения
показателей
динамики, качественного состояния и обновления основных
средств за ряд лет. Показатели динамики и обновления
основных средств ГУП «ОКЭС» представлены в таблице 13.
Таблица 13 – Показатели динамики и обновления
основных средств ГУП «ОКЭС»
Показатели
2016г. 2017г. 2018г.
Стоимость основных
средств на начало
периода, тыс. руб.
Поступило основных
средств за период, тыс.
руб.
Выбыло основных средств
за период, тыс. руб.
Стоимость основных
средств на конец периода,
тыс. руб.
Коэффициент обновления,
%
Коэффициент выбытия, %
Изменение в 2018г.
по сравнению с
2016г. (+/-)
42936
93
47432
19
52647
89
971096
48944
5
57330
0
64635
9
156914
39919
51730
51912
11993
47432
19
52647
89
58592
36
1116017
10,32
10,89
11,03
0,71
0,93
1,09
0,99
0,06
По данным таблицы 13 можно сделать вывод о том, что
«Оренбургкоммунэлектросеть»
активно
занимается
обновлением основных средств. Так, в 2018 году коэффициент
обновления по основным средствам составил 11,03%, т.е.
стоимость вновь введенных основных средств на предприятии
достаточно
велика,
а
также
48
за
2016-2018
гг.
данный
коэффициент
вырос
на
0,71%.
Удельный
вес
выбывших
основных средств в 2018 г. составил 0,99%, причем, можно
сказать,
что
за
три
анализируемых
года
общий
объем
выбывших фондов не изменился. Если сравнить коэффициенты
динамики
основных
средств,
то
нужно
отметить,
что
коэффициент обновления в значительной мере превышает
коэффициент выбытия, что может оцениваться положительно.
Показатели качественное состояния основных средств
ГУП «ОКЭС» за 2016-2018 гг. представлены в таблице 14.
Что касается коэффициентов качественного состояния
основных фондов, то коэффициент годности также превышает
коэффициент
износа,
но
по
данному
коэффициенту
прослеживается отрицательная динамика. Из этого следует,
что анализируемое предприятие недостаточно эффективно
использует имеющийся основной капитал.
Таблица 14 – Показатели качественного состояния
основных средств ГУП «ОКЭС»
Показатели
Первоначальная
стоимость основных
средств, тыс. руб.
Начислена амортизация,
тыс. руб.
Остаточная стоимость
основных средств, тыс.
руб.
Коэффициент износа
основных средств, %
Коэффициент годности
основных средств, %
2016г. 2017г. 2018г.
Изменение в 2018г.
по сравнению с
2016г. (+/-)
47432
19
52647
89
58592
36
1116017
18089
18
20860
53
23777
69
568851
29343
01
31787
36
34814
67
547166
38,14
39,62
40,58
2,44
61,86
60,38
59,42
-2,44
Процент износа 50% для энергетики критический предел
(кризис). Коэффициент износа в 2018 году составляет 40,58%,
что достаточно близко к критическому значению, поэтому
49
рассмотрим по каким статьям основных средств наблюдается
высокая изношенность (таблица 15).
Таблица 15 – Коэффициент износа по статьям основных
средств ГУП «ОКЭС» в 2018 году
Наименование
показателя
Здания
Сооружения
Передаточные
устройства
Машины и
оборудование
Транспортные
средства
Инструмент
Производственн
ый инвентарь
Другие виды
основных
средств
Итого
В
Стоимость
основных
средств на
начало
периода, тыс.
руб.
337421
72928
85924
16814
Стоимость
основных
средств на
конец
периода,
тыс. руб.
388846
91841
3144052
1374818
3481234
39,5
1449964
724068
1600376
45,2
258044
174064
293940
59,2
248
149
227
65,6
1053
934
1594
58,6
1079
998
1178
84,7
5264789
2377769
5859236
40,6
Начислена
амортизаци
я, тыс. руб.
соответствии
с
«Оренбургкоммунэлектросеть»
учетной
амортизация
Коэффицие
нт износа,
%
22,1
18,3
политикой
начисляется
линейным способом. Мы можем заметить, что практически все
статьи основных средств компании имеют высокую степень
изношенности. В наибольшей степени изношены транспортные
средства
(59,2%),
инструмент
(65,6%),
производственный
инвентарь (58,6%) и другие виды основных средств (84,7%).
Поэтому основные фонды ГУП «ОКЭС» необходимо обновлять и
модернизировать, так как изношенность их составляет 40,6%.
Учитывая полученные ранее значения показателей движения
основных
выбытием)
средств
и
(опережающий
зная,
что
учетная
рост
поступления
политика
над
начисления
амортизации не менялась, можно заметить, что в 2018 году
50
предприятие приобретало в основном вновь построенные
основные средства. Наглядно степень изношенности элементов
основных средств ГУП «ОКЭС» в 2018 году представлена на
рисунке 3.
Рисунок 3 - Коэффициент износа по статьям основных
средств ГУП «ОКЭС» в 2018 году
Рассмотрим, какие факторы в большей степени влияют на
изношенность основных средств ГУП «ОКЭС». Для этого
проведем корреляционно-регрессионный анализ. В качестве
результативного признака (Y) примем коэффициент износа
основных средств ГУП «ОКЭС» в % за 2010-2018 гг.
Факторными признаками являются:
Х1 – выручка, темп роста, %;
Х2 – коэффициент обновления основных средств, %;
Х3 – рентабельность продаж, %;
Х4 – коэффициент финансовой устойчивости, %;
Х5 – коэффициент абсолютной ликвидности.
В результате реализации процедуры корреляционного
анализа
получена
матрица
парных
коэффициентов
корреляции (таблица 16).
По значениям корреляционной матрицы определяем,
51
какие факторные признаки следует исключить, а какие
оставить. Рекомендуется оставлять те факторные признаки,
значения коэффициентов корреляции у которых больше 0,6.
В нашем случае в модель могут быть включены факторы Х2,
Х3, X4.
Таблица 16 - Матрица парных коэффициентов корреляции
Y
Y
X
1
X
2
X
3
X
4
X
5
X1
1
0,0039185
07
0,7503187
94
0,9413404
27
0,8370346
05
0,0518561
37
X2
X3
X4
X
5
1
0,0893
94
1
-0,124
0,8898
9
1
0,3923
8
0,2271
54
0,3462
27
0,7271
79
1
0,5941
3
0,2976
3
0,2019
66
1
По корреляционной матрице проверяем на наличие
мультиколлинеарности факторов (т.е. есть ли взаимосвязь
между самими факторами), в случае, если существует тесная
связь между факторами (r ≥ 0,6), то включать их в одну
модель нельзя. Исключать и подбирать факторы необходимо
до тех пор, пока не будет устранена мультиколлинеарность.
По результатам корреляционной матрицы видно, что
существует связь между факторами Х2 и Х3 и Х3 и Х4. Из
всех представленных факторов мы отобрали Х3, поскольку он
является наиболее информативным.
Результаты
регрессионного
анализа
представим
таблице 17.
Таблица 17 – Регрессионная статистика
52
в
Показатели
Множественный R
R – квадрат
Нормированный R – квадрат
Стандартная ошибка
Наблюдения
Значения
0,941340427
0,8861218
0,8481624
0,99697355
9
Коэффициент множественной корреляции R=0,941, что
говорит
о
прямой
обновления
тесной
и
связи
износа
между
коэффициентов
основных
средств
«Оренбургкоммунэлектросеть». Коэффициент детерминации
свидетельствует о том, что 88,6% износа основных средств
ГУП «ОКЭС» зависит от рентабельности продаж.
Оценка качества модели регрессии осуществляется на
основе
F–
критерия
Фактическое
Фишера
значение
Fфакт=23,35,
что
и
t-критерия
Стьюдента.
Фишера
составило
критического
значения
критерия
выше
Fтабл(1;7)=5,59. Фактическое значение критерия Стьюдента
составило tфакт=-4,83, что выше критического значения при
уровне значимости 0,05 tтабл=2,37. То есть по F и t
критериям уравнение является статистически значимым.
Уравнение регрессии выглядит следующим образом:
Y = 46,18 - 0,66X3
На основе уравнение регрессии, можно сделать вывод о
том, что в среднем с увеличением рентабельности продаж
ГУП «ОКЭС» на 1%, коэффициент износа будет сокращаться
на 0,66%.
Средняя ошибка аппроксимации для данного
уравнения регрессии составила 1,73%, что не превышает 810%, следовательно, качество модели хорошее.
Таким образом, факторный анализ показывает, что износ
основных средств анализируемой компании в значительной
степени зависит от эффективности деятельности компании в
53
целом.
Для сокращения износа основных средств ГУП
«ОКЭС» необходимо повысить сумму прибыли с каждой
единицы переданной электроэнергии.
Так как мы рассмотрели динамику и структуру основных
средств,
необходимым
представляется
также
анализ
их
эффективного использования.
3.2
Анализ
показателей
эффективности
использования основных средств
Ключевым ресурсом организации ГУП «ОКЭС» являются
основные средства, анализ которых традиционно включает
оценку
их
состояния
и
эффективности
использования
(таблица 18).
Таблица 18 – Показатели эффективности использования
основных средств ГУП «ОКЭС»
Показатели
2016г.
2017г.
2018г.
Выручка, тыс. руб.
24915
59
29558
0
45184
56
31573
64
29548
3
50040
04
339930
0
353450
556201
2,5
1043557
1858
1868
1854
-4
Прибыль от продаж, тыс.
руб.
Среднегодовая стоимость
основных средств, тыс.
руб.
Среднесписочная
численность персонала
Фондовооруженность
труда
Рентабельность основных
средств, %
Фондоотдача, руб./руб.
Фондоемкость, руб./руб.
Рассчитав
2431,
89
6,54
0,55
1,81
показатели
2678,8 3000,01
0
5,90
6,35
0,63
1,58
0,61
1,64
эффективности
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г. (+/-)
907741
57870
568,11
-0,19
0,06
-0,18
использования
основных средств, представленных в таблице 18, можно
54
сделать следующие выводы.
Фондовооруженность
величиной
стоимости
труда,
основных
показывающая
средств
какой
располагает
в
процессе производства один работник, за 2016-2018 гг.
выросла на 23,4% в связи со снижением численности
работников на 4 чел.;
Рентабельность основных средств – главный показатель
эффективности основных средств в динамике снижается (на
0,19%), что является негативной тенденцией;
Можно отметить опережение роста объема продаж, по
сравнению с ростом основных средств. Так, среднегодовая
стоимость основных средств выросла на 23,1%, то объем
продаж
на
36,4%.
Следствием
этого
произошел
рост
фондоотдачи;
Фондоотдача показывает, что каждый вложенный рубль
в основные средства окупается и приносит сверху еще 61 коп.
на
2018
год.
Фондоотдача
растет,
следовательно,
фондоемкость падает, что означает, что производственные
мощности предприятия используются довольно рационально.
Для разработки технологической политики предприятия
необходим
углубленный
факторный
анализ
показателей
эффективности использования основных средств и в первую
очередь фондоотдачи. Для проведения факторного анализа
фондоотдачи используем необходимую информацию таблицы
19, исходные данные которой позволяют рассчитать влияние
факторов на изменение фондоотдачи.
Таблица 19 - Факторный анализ фондоотдачи основных
средств ГУП «ОКЭС»
Показатели
2016г.
55
2017г.
2018г.
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г. (+/-)
1. Выручка, тыс. руб.
24915
59
31573
64
339930
0
907741
2. Среднегодовая стоимость
основных средств, тыс. руб.
45184
56
50040
04
556201
2,5
1043557
3. В том числе активная
часть, тыс. руб.
44022
21
48523
08
537577
7
973556
4. Фондоотдача (стр.1/стр.2),
руб./руб.
0,55
0,63
0,61
0,06
0,57
0,65
0,63
0,07
97,43
96,97
96,65
-0,78
5. Фондоотдача активной
части производственных
фондов (стр1./стр.3),
руб./руб.
6.Удельный вес активной
части в общей стоимости
производственных фондов
(стр.3/стр.2), руб./руб.
Фо2016 = 0,57*0,9743 = 0,555 руб.
Фо2018 = 0,63*0,9665 = 0,609 руб.
За счет всех факторов фондоотдача за 2016-2018 гг.
увеличилась на 0,609-0,555 = 0,054 руб.
Рассчитаем
влияние
производственных
фондоотдачи
фондов
на
активной
изменение
части
величины
фондоотдачи в целом:
∆Фо
Фо акт. част.
= (0,63-0,57) *0,9743 = 0,0584 руб.
Рассчитаем влияние удельного веса активной части в
общей стоимости производственных фондов на изменение
величины фондоотдачи:
∆Фо уд. вес = (0,9665-0,9743) *0,63 = -0,0049 руб.
Определим суммарное влияние факторов:
∆Фо=∆Фо
Фо акт. част.
+∆Фо уд. вес = 0,0584-0,0049=0,0535 руб.
Таким образом, в результате увеличения фондоотдачи
активной части производственных фондов в ГУП «ОКЭС»
фондоотдача
увеличилась
на
56
0,0584
руб.
В
связи
с
сокращением
удельного
веса
активной
части
в
общей
стоимости основных фондов фондоотдача уменьшилась на
0,0049 руб. То есть для продолжения роста фондоотдачи
необходимо разрабатывать мероприятия по росту выручки с
активной части основных средств и повышать их удельный
вес в общей структуре производственных фондов.
Результаты факторного анализа фондоотдачи основных
средств
«Оренбургкоммунэлектросеть»
представлены
на
рисунке 4.
Рисунок 4 – Влияние факторов на уровень фондоотдачи
основных средств ГУП «ОКЭС»
Для выявления причины сокращения рентабельности
основных средств проведем ее факторный анализ (таблица
20).
Таблица 20– Факторный анализ рентабельности
основных средств ГУП «ОКЭС»
57
Показатели
2016г.
2017г.
2018г.
Изменение в
2018г. по
сравнению с
2016г. (+/-)
1.Выручка, тыс. руб.
2491559
31573
64
339930
0
907741
2.Среднегодовая
50040 556201
стоимость основных
4518456
04
2,5
средств, тыс. руб.
3. Прибыль от продаж,
29548
295580
353450
тыс. руб.
3
4.Фондоотдача
0,5514 0,6310 0,6112
(стр.1/стр.2), руб./руб.
5.Рентабельность
11,8633 9,3585 10,3977
продаж (стр.3/стр.1), %
6.Рентабельность
основных средств
6,5416 5,9049 6,3547
(стр.3/стр.2), %
1043557
57870
0,0598
-1,4656
-0,1869
Рос2016 = 0,5514*11,8633 = 6,5414%
Рос2018 = 0,6112*10,3977 = 6,3551%
За счет всех факторов рентабельность основных средств
за 2016-2018гг. сократилась на 6,3551-6,5414 = -0,1863%
Рассчитаем
влияние
фондоотдачи
на
изменение
величины рентабельности основных средств:
∆Рос
Фо
= (0,6112-0,5514) *11,8633 = 0,7094%
Рассчитаем
влияние
рентабельности
продаж
на
изменение величины рентабельности основных средств:
∆Рос Рпрод. = (10,3977-11,8633) *0,6112 = -0,8958%
Определим суммарное влияние факторов:
∆Рос=∆Рос
Фо
+∆Рос Рпрод. = 0,7094-0,8958=0,1864%
Таким образом, в результате увеличения фондоотдачи в
ГУП «ОКЭС» рентабельность основных средств увеличилась
на 0,7094%. В связи с сокращением рентабельности продаж,
рентабельность основных средств уменьшилась на 0,8958%.
Результаты
факторного
анализа
рентабельности
основных средств «Оренбургкоммунэлектросеть» представим
на рисунке 5.
58
Рисунок 5 – Влияние факторов на уровень
рентабельности основных средств ГУП «ОКЭС»
Анализ
рентабельности
основных
средств
позволяет
сделать вывод о причине ее снижение. Оно обусловлено
снижением
рентабельности
фондоотдача
увеличивается.
неэффективной
повышать
продаж.
ценовой
прибыль
Это
политике,
и
В
то
же
время
свидетельствует
о
которая
неспособна
компенсировать
снижение
эффективности деятельности.
Для повышения эффективности использования основных
средств
компании
«Оренбургкоммунэлектросеть»
следует
применять следующие меры:
- В первую очередь, следует произвести обновление и
модернизацию
коэффициент
основных
износа
по
фондов
статьям
компании.
основных
Рассчитав
средств,
мы
выявили, что компании ГУП «ОКЭС» в первую очередь
необходимо обновить транспортные средства, инструмент и
инвентарь;
- Увеличить фондоотдачу основных средств за счет
59
увеличения удельного веса активной части основных фондов
и их фондоотдачи;
-Снизить время ремонтов и простоя оборудования;
-Произвести инвентаризацию основных средств с целью
их продажи или сдачи в аренду;
- Увеличить прибыль за счет снижения собственных
нужд,
что
даст
возможность
более
эффективно
финансировать ремонт и модернизацию оборудования;
- Сократить потери электроэнергии, которые только за
2017-2018 гг. увеличились на 9,5%. Для сокращения потерь
электроэнергии необходимо:
1) выявить и предотвратить хищение электроэнергии;
2) полностью загрузить подстанции;
3)
осуществить
электропередач
и
строительство
повысить
новых
пропускную
линий
способность
существующих.
-
Производить
дальнейшее
внедрение
систем
телемеханики на подстанциях. В настоящее время ГУП
«ОКЭС» обладает распределительными подстанциями (РП),
которые
не
в
полной
мере
телемеханизированы,
и
трансформаторными подстанциями, из которой ни одна не
оснащена системой телемеханики.
контроль
и
управление
Телемеханика (ТМ) –
объектами
на
расстоянии
с
применением специализированных преобразований сигналов.
Телемеханика позволяет производить [8, с. 120]:
1) построение иерархической распределенной системы
сбора
телемеханической
информации
и
управления
с
диспетчерскими пунктами;
2) измерение параметров: токов, напряжений, частоты,
60
температур;
3) контроль состояния оборудования;
4)
защиту
цепей
питания,
цепей
ввода/вывода
от
перенапряжений;
5)
аппаратную
защиту
от
сбоев
программного
обеспечения устройства;
6) автоматическую
питания
и
диагностику
каналов
связи
подсистемы
с сигнализацией
неисправностей.
Кардинальным
и
затратным
методом
повышения
эффективности использования основных производственных
фондов
является
внедрение
EAM-системы.
Энергетика
занимает лидирующую позицию среди отраслей, которые
используют
автоматизированные
обслуживания
и
ремонта
системы
оборудования.
технического
Использование
данных систем позволяет заблаговременно реагировать и
предотвращать аварийные ситуации с предельно-малыми
издержками [21, с. 76]. На сегодня сформировалась группа
лидеров, занимающих большую часть российского рынка
информационных
систем
управления
технического
обслуживания и ремонта оборудования. В их числе: SAP R/3
PM, IBM Maximo, Oracle ЕAM, TRIM, 1С: ТОИР.
К примеру, программа 1С: ТОИР Управление ремонтами
и обслуживанием оборудования производит:
- учет и контроль трудовых и материальных ресурсов;
-управление
работами
по
плановым
и
аварийным
ремонтам;
-планирование
ремонтов
трудозатрат);
61
и
ТО
(материалов
и
-создание
единого
реестра
оборудования,
техники,
выполнения
ремонтов
зданий, сооружений;
-анализ
качества
и
сроков
оборудования;
-оценку эффективности проведенных мероприятий.
Как результат:
-существенно оптимизируются расходы на обслуживание
и ремонты оборудования;
-повышается
эффективность
использования
оборудования;
-сокращаются простои и аварийные ремонты;
-сокращается бюджет плановых закупок оборудования.
Стоимость клиентской лицензии данной программы на
100 рабочих мест составляет 480 000 руб. По данным
исследований, период окупаемости ЕАМ- системы составляет
около 2 лет.
Таким образом, повышение рентабельности основных
средств ГУП «ОКЭС» должно быть первоочередной задачей
компании,
поскольку
электроэнергетика
определяющим
образом влияет на условия экономического и социального
развития Оренбургской области.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Экономическая сущность основных средств заключается
в том, что основные средства являются материальной частью
основного
капитала
результаты
и
оказывают
большое
финансово-экономической
влияние
на
деятельности
предприятия.
В данной выпускной квалификационной работе был
62
проведен анализ эффективности использования основных
средств ГУП «ОКЭС», основным видом деятельности которого
является
осуществление
технологического
передачи
присоединения
к
электроэнергии
и
распределительным
сетям. Кроме того, выявлены рекомендации по повышению
эффективности
использования
основного
капитала
предприятия.
Экономическая
характеристика
деятельности
ГУП
«ОКЭС» выявила, что выручка компании ГУП «ОКЭС» в
ценах с учетом индекса инфляции на протяжении 2016-2018
гг. с каждым годом растет: на 21,4% и 3,6% соответственно.
Производительность труда работников также растет. В 2017
году по сравнению с 2016 годом она увеличилась на 26,0%, а
в 2018 году по сравнению с 2017 годом на 8,5%, что
свидетельствует о грамотной организации труда в компании.
Выручка в ценах без учета инфляции за 2016-2018 гг.
увеличилась на 36,4%, при этом себестоимость продаж
увеличилась
на
38,7%.
Среднегодовая
численность
работников в целом осталась на прежнем уровне. Несмотря
на то, что темп роста себестоимости оказался немного выше,
прибыль от продаж за 2016-2018 гг. увеличилась на 19,6%.
Чистая прибыль также имеет положительную динамику –
данный
показатель
за
три
года
вырос
на
26,1%.
Рентабельность основной деятельности, несмотря на рост
прибыли от продаж, сократилась на 1,9%, что могло быть
вызвано ростом себестоимости продаж.
За 2016-2018 гг. активы предприятия в среднем возросли
на 3,2% за счет роста оборотных и внеоборотных активов.
Увеличение финансирования деятельности предприятия в
63
2018
году
было
на
86,6%
обеспеченно
собственным
капиталом, на 6 % - краткосрочными заемными средствами,
на 7,4% - долгосрочным заемным капиталом. Собственный
капитал компании вырос в связи с увеличением уставного
капитала на 82,5%, что приводит к улучшению финансового
состояния компании и росту уверенности заемщиков в
кредитоспособности компании.
В
структуре
активов
наибольший
удельный
вес
составляют внеоборотные активы (84,1% в 2018 г.), поскольку
предприятия энергетики являются фондоемкими. Основную
долю во внеоборотных активах занимают основные средства –
62,5% и доходные вложения в материальные ценности –
21,4%, поэтому можно констатировать рост инвестиций в
активы.
Оценка
финансового
представлена
состояния
анализом
ГУП
«ОКЭС»
ликвидности,
была
финансовой
устойчивости, рентабельности и платежеспособности.
Баланс
является
компании
абсолютно
«Оренбургкоммунэлектросеть»
ликвидным,
поскольку
не
наблюдается
платежный недостаток по медленно реализуемым активам,
который
с
каждым
Относительные
годом
коэффициенты
только
увеличивается.
ликвидности
в
динамике
сокращаются.
Оценка финансовой устойчивости ГУП «ОКЭС» выявила,
что
у
организации
состояние,
оборотных
явно
абсолютно
прослеживается
средств.
Компания
устойчивое
финансовое
излишек
собственных
ГУП
«ОКЭС»
привлекает
низкую долю заемных средств и свои обязательства в
большей степени покрывает за счет собственных источников
64
финансирования.
Основные показатели рентабельности компании ГУП
«ОКЭС»
растут,
следовательно,
руководство
эффективно
планирует затраты на производство и сбыт продукции,
рассчитывает необходимый объем основных средств. Так как
рентабельность
деятельности
компании
продаж
сократились
необходимо
и
рентабельность
за
рассматриваемый
принять
меры,
основной
период,
направленные
на
получение роста прибыли от продаж.
За
последние
три
года
произошло
ускорение
оборачиваемости оборотных активов и собственных средств
компании ГУП «ОКЭС». Рост оборачиваемости оборотных
активов наблюдается благодаря сокращению среднего срока
расчетов с дебиторами и периода хранения запасов.
В
целом
оценка
финансового
«Оренбургкоммунэлектросеть»
выявила,
состояния
что
предприятие
работает достаточно стабильно и эффективно.
Оценка основного капитала компании ГУП «ОКЭС» была
произведена на основе анализа структуры, динамики и
технического состояния основных средств.
Анализ
динамики
обновление
основных
практически
по
основных
средств
всем
средств
ГУП
статьям.
выявил,
«ОКЭС»
Общая
что
происходит
первоначальная
стоимость основных средств «Оренбургкоммунэлектросеть» в
2017 году по сравнению с 2016 годом выросла на 11%, а в
2018 году по сравнению с 2017 годом на 11,3%. Наиболее
высокими
темпами
происходит
увеличение
стоимости
сооружений и производственного инвентаря. Сокращение
наблюдается
по
таким
видам
65
основных
средств,
как
инструмент и другие виды основных средств.
В
структуре
31.12.2018
основных
основную
средств
долю
ГУП
«ОКЭС»
занимают
на
передаточные
устройства – линии электропередачи (59,41%). Второе место
в
структуре
основных
средств
занимают
машины
и
оборудования (трансформаторные подстанции, РП и т.д.) 27,31%.
Удельный
вес
других
основных
средств
в
их
структуре не превышает 7%. В общем, структура основных
средств в ГУП «ОКЭС» остается достаточно стабильной
последние годы.
В структуре основных фондов компании преобладает
активная часть, что оценивается положительно. Но, стоит
заметить, что доля пассивной части основных средств растет.
В
целях
оптимизации
структуры
основных
фондов
руководству предприятия следует направлять ресурсы на
увеличение активной части основных средств, к которой
относятся:
передаточные
устройства,
машины
и
оборудование, транспортные средства и др.
Что касается качественного использования основных
средств «Оренбургкоммунэлектросеть», видно, что компания
активно занимается их обновлением. Так, в 2018 году
коэффициент обновления по основным средствам составил
11,03%, т.е. стоимость вновь введенных основных средств на
предприятии достаточно велика. Удельный вес выбывших
основных средств в 2018 г. составил 0,99%. Положительно
оценивается
тот
факт,
что
коэффициент
обновления
в
значительной мере превышает коэффициент выбытия.
Коэффициент
годности
также
превышает
значения
коэффициента износа и в 2018 году составляет 59,42%.
66
Коэффициент износа основных средств предприятия в целом
в 2018 году составляет 40,58%, что достаточно близко к
критическому
значению,
которое
для
энергетической
отрасли составляет 50%. В наибольшей степени изношены
транспортные
средства
(59,2%),
инструмент
(65,6%),
производственный инвентарь (58,6%) и другие виды основных
средств (84,7%).
Корреляционно-регрессионный
анализ
факторов,
влияющих на коэффициент износа основных фондов ГУП
«ОКЭС»
показал,
рентабельности
что
продаж.
88,6%
С
износа
увеличением
зависит
от
рентабельности
продаж ГУП «ОКЭС» на 1%, коэффициент износа будет
сокращаться на 0,66%.
Для сокращения износа основных
средств ГУП «ОКЭС» необходимо повысить сумму прибыли с
каждой единицы переданной электроэнергии.
Также
в
эффективности
работе
были
рассчитаны
использования
показатели
основных
средств.
Фондовооруженность труда за 2016-2018гг. выросла на 23,4%.
Показатель фондоотдачи показал, что каждый вложенный
рубль в основные средства окупается и приносит сверху еще
61 коп. на 2018 год. Фондоотдача растет, следовательно,
фондоемкость падает, что означает, что производственные
мощности предприятия используются довольно рационально.
Но рентабельность основных средств в динамике снижается
(на 0,19%), что является негативной тенденцией.
Для
выявления
рентабельности
причины
основных
снижения
средств
был
показателя
проведен
ее
факторный анализ, который позволяет сделать вывод, что
данное снижение обусловлено снижением рентабельности
67
продаж.
Кроме
того,
был
проведен
факторный
анализ
фондоотдачи, который выявил, что рост фондоотдачи был
осуществлен за счет увеличения фондоотдачи активной
части производственных фондов.
Для повышения эффективности использования основных
средств
компании
ГУП
«ОКЭС»
следует
предпринять
следующие меры:
- произвести обновление и модернизацию основных
фондов компании. Рассчитав коэффициент износа по статьям
основных средств, мы выявили, что компании ГУП «ОКЭС» в
первую очередь необходимо обновить транспортные средства,
инструмент и инвентарь;
- осуществить инвентаризацию основных средств с целью
их продажи или сдачи в аренду;
- сократить потери электроэнергии;
-
продолжить
внедрение
систем
телемеханики
на
подстанциях.
Кардинальным
и
затратным
методом
повышения
эффективности использования основных производственных
фондов является внедрение EAM-системы. Использование
данных систем позволяет заблаговременно реагировать и
предотвращать аварийные ситуации с предельно-малыми
издержками. По данным исследований, период окупаемости
ЕАМ- системы составляет около 2 лет.
Предложенные мероприятия позволят повысить уровень
эффективности использования основных средств компании.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
68
Нормативные правовые акты
1. Постановление Правительства РФ «О классификации
основных средств, включаемых в амортизационные
группы»
от 01.01.2002г. №1 (ред. от 28.04.2018).
2. Приказ Минфина РФ от 30 марта 2001 г. N 26н "Об
утверждении Положения по бухгалтерскому учету "Учет
основных
средств"
ПБУ
6/01"
(с
изменениями
и
дополнениями).
Литература
3. Абдукаримов И.Т. Анализ финансового состояния и
финансовых
результатов
предпринимательских
учебное
пособие:
соответствует
государственному
образовательному
структур:
Федеральному
стандарту
3-го
поколения. – М.: ИНФРА-М, 2016. – 214 с.
4. Аверина Е. А. Статистический анализ износа основных
средств
организации
(на
примере
буровая
компания»)//
Экономика,
ООО
«Оренбургская
управление,
финансы:
материалы VIII Междунар. науч. конф. (г. Краснодар, февраль
2018 г.). — Краснодар: Новация, 2018. — С. 10-13.
5. Алисенов А. С. Бухгалтерский финансовый учет:
учебник и практикум для академического бакалавриата / А.
С. Алисенов. — Москва: Юрайт, 2017. — 457 с.
6.
Анализ
финансовой
отчетности:
учебник
/
Л.С.
Васильева, М.В. Петровская. — Москва: КНОРУС, 2019. — 274
с.
7. Анализ финансовой отчетности: Учебник / Под ред.
М.А. Вахрушиной. 3-е изд., перераб. и доп. М.: Вузовский
учебник: ИНФРА-М, 2015. 432 с.
69
8. Арцишевский Я. Возможность сбора и использования
данных о коротких замыканиях в сети с использованием
систем телемеханики / Я. Арцишевский, А. Кузьмин //
Электроэнергия. Передача и распределение. – 2016. - №6(39).
– с. 118-121.
9. Астахов В. П. Бухгалтерский (финансовый) учет / В. П.
Астахов. — 12-е изд. перераб. и доп. — Москва: Юрайт, 2017.
— 536 с.
10.
анализа
Балыкина
Т.И.
финансовой
Сравнительный
устойчивости
//
анализ
методик
Научные
записки
ОрелГИЭТ. – 2015. - №1. – С. 299-301.
11. Бочарова Е.И., Крашенинникова М.С. Учет расходов
на
ремонт
основных
средств:
сближение
российских
международных стандартов// Хроноэкономика. - 2019.
и
- №1
(14). - С. 23-27.
12. Воронцова А.Е. Основные аспекты анализа основных
средств // Матрица научного познания. - 2019. - №1 (43). - С.
254-258.
13. Гиляровская Л.Т., Ендовицкая А.В. Анализ и оценка
финансовой устойчивости коммерческих организаций. М:
Юнити-Дана, 2015. - 189 c.
14. Григорьева Т.И. Финансовый анализ для менеджеров:
оценка, прогноз: учебник для бакалавриата и магистратуры.
3-е изд., перераб. и доп. – М.: Юрайт, 2016 – 486 с.
15. Дремина О. П. Подходы к определению понятия
«основные средства», их классификация и методики анализа
эффективности использования // Молодой ученый. — 2017. —
№20. — С. 245-248.
16. Захаров И. В. Бухгалтерский учет и анализ / И. В.
70
Захаров, О. Н. Калачева / под ред. И. М. Дмитриевой. —
Москва: Юрайт, 2017. — 423 с.
17. Иванова О.В., Карякин С.А. О методах анализа затрат
для целей операционного анализа прибыли/ Иванова О.В.,
Карякин С.А.// Финансово-кредитные отношения и механизм
их
реализации
практической
Сборник
статей
конференции
Всероссийской
(пятое
научно-
заседание).
Под
редакцией Е.Ф. Сысоевой. 2018. С. 170-172.
18. Исаева Ю.В. Анализ финансовой устойчивости важная
составляющая
анализа
финансового
состояния
предприятия / Ю.В. Исаева, Дж. Драгунич, Л.Б. Трофимова //
В
сборнике:
Внутренний
контроль
и
аудит
в
системе
эффективного управления организацией. Москва, - 2017. - С.
106-113.
19.
Кагарманова
А.И.,
Хачапуридзе
К.М.
Методика
анализа основных средств предприятия// Аллея науки. 2019. - Т. 2. №1(28). - С. 461-465
20.
Канке
А.А.,
Кошевая
И.П.
Анализ
финансово
хозяйственной деятельности предприятия – М: Инфра-М,
2015 г.- 280с.
21. Кац Б. А., Антоненко И. Н., Молчанов А. Ю.
Информационные системы управления производственными
активами:
история,
состояние
и
перспективы//
Трубопроводная арматура и оборудование. - 2015. - №3(78). С.
- 74-78; 2015. - №4(79). - С. 56-61.
22. Ковалёв В.В. Финансовый анализ. М.: Финансы и
статистика, 2015. -293с.
23. Лаптева Е.В., Чопикян Т.Р. Затраты предприятия:
структура и особенности управления отдельными видами//
71
Аллея науки. - 2018. - Т. 1. № 2 (18). - С. 166-171.
24. Любушин Н.П., Лещева В.Б., Дьякова В.Г. Анализ
финансово-экономической деятельности предприятия: Учеб.
пособие для вузов / Под ред. проф. Н.П. Любушина – М.:
ЮНИТИ-ДАНА, 2017. – 448с.
25. Маркарьян Э.А., Герасименко Г.П., Маркарьян С.Э.
Финансовый анализ: учебное пособие. 9-е изд., перераб. – М:
КНОРУС. 2017. – 188с.
26.
Методы
моделирования
и
прогнозирования
экономики: учебное пособие / Л.В. Золотова, Е.В. Лаптева,
Л.В. Портнова. – Оренбург: ООО «ИПК Университет», 2017. –
215с.
27. Морозова С.Н., Кращенко С.А. Анализ структуры и
состояния
основных
средств//
Актуальные
вопросы
образования и науки. - 2019. - №1 (67). - С. 35-43.
28.
Мякинин
П.А.,
Делягин
А.А.,
Сорокун
М.Н.
Мероприятие по сокращению затрат и увеличению прибыли
организации// Совершенствование методологии познания в
целях
развития
науки
сборник
статей
по
итогам
Международной научно-практической конференции. - 2018. С. 221-224.
29. Науменко Т.С. Анализ качества информационного
обеспечения внешнего финансового анализа// Экономика и
предпринимательство – 2015. - №5-1. – С. 773-776.
30. Пласкова Н.С. Финансовый анализ деятельности
организации:
учебник
/
Н.С.
Пласкова.
М.:
Вузовский
учебник: ИНФРА-М, 2017. - 368 с.
31. Пястолов С.М. Экономический анализ деятельности
предприятия: – М.: Велес-ВА, 2016. – 576с.
72
32.
Рамзаева
Ю.А.
Затраты,
выручка
и
прибыль
коммерческих организаций / Ю.А. Рамзаева // В сборнике:
Актуальные проблемы и перспективы развития экономики,
менеджмента и образования. Материалы IV Международной
научно-практической конференции. - 2017. - С. 165-167.
33. Селезнева Н.Н., Ионова А.Ф. Финансовый анализ:
Учеб. пособие. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2017. – 639с.
34.
Скляренко
В.К.,
Прудников
В.
М.
Экономика
предприятия: Конспект лекций – М.: ИНФРА-М, 2016. – 208с.
35. Снатенков А.А. Практикум по финансовому анализу:
учебное пособие – Оренбург: 2013.
36.
Турченко
А.А.
Источники
финансирования
российских компаний / А.А. Турченко // Финансы. - 2016. - №
1. - С. 76-78.
37.
Финансовый
анализ:
теория
и
практика
+
еПриложение: тесты: учебное пособие / С.В. Дыбаль, М.А.
Дыбаль. — 4-е изд., перераб. и доп. — Москва: КНОРУС, 2019.
— 328 с.
38. Финансовый менеджмент: Учебник / Под ред. д.э.н.,
проф. А.М. Ковалевой – М.: ИНФРА-М, 2016. – 284с.
39.
Шихер
показателей
А.Б.,
при
Керимова
анализе
Ч.В.
Роль
финансовой
финансовых
устойчивости
организации // Экономика и управление: проблемы, решения.
– 2016. – Т.2. - №5. – С. 193-196.
Ресурсы Интернет
40. Консультант Плюс [Электронный ресурс] – Электрон.
дан. – Режим доступа: http:// base.consultant.ru
41.
Государственное
унитарное
предприятие
коммунальных электрических сетей Оренбургской области
73
«Оренбургкоммунэлектросеть»
[Электронный
ресурс]
Электрон. дан. – Режим доступа: https://www.okes.ru/
74
–
Приложение 1
Таблица 1 – Горизонтальный анализ баланса ГУП «ОКЭС» за 2016-2018 гг. (на конец года)
Наименование статей
Внеоборотные активы
Основные средства
Доходные вложения в
материальные ценности
Финансовые вложения
Отложенные налоговые
активы
Прочие внеоборотные
активы
Оборотные активы
Запасы
НДС по приобретенным
ценностям
Дебиторская
задолженность
Финансовые вложения
Денежные средства и
денежные эквиваленты
Прочие оборотные
Абсолютные
изменения (+/-), тыс.
руб.
2017г. к
2018г. к
2016г. 2017г. 2018г.
2016г.
2017г.
Актив
44579 44080 47750
-49880
367026
01
21
47
335762 332355 354875
-34070
225198
7
7
5
108720 107142 121300
-15780
141581
0
0
1
300
300
300
0
0
Абсолютные величины,
тыс. руб.
Темпы роста,%
2017г. к
2016г.
2018г. к
2017г.
В среднем за
2016-2018 гг.
98,9
108,3
103,5
99,0
106,8
102,8
98,5
113,2
105,6
100,0
100,0
100,0
11129
11543
12312
414
769
103,7
106,7
105,2
1645
1201
679
-444
-522
73,0
56,5
64,2
86932
3
80339
86395
6
85862
90232
2
101380
-5367
38366
99,4
104,4
101,9
5523
15518
106,9
118,1
112,3
1431
2082
288
651
-1794
145,5
13,8
44,9
332199 340542 340160
8343
-382
102,5
99,9
101,2
251000 377000 412000
126000
35000
150,2
109,3
128,1
203041
56600
45688
-146441
-10912
27,9
80,7
47,4
1313
1870
2806
557
936
142,4
150,1
146,2
активы
БАЛАНС
53272
24
52719
77
56773
69
48843 479748
83
0
12748 127481
16
6
51485
08
23269
37
44957
40007
-55247
405392
99,0
107,7
103,2
-86903
351028
98,2
107,3
102,7
0
1052121
100,0
182,5
135,1
-1855
-3095
95,9
92,8
94,3
13342
96344
100,6
104,4
102,5
0
42084
100,0
182,5
135,1
-98390
-836435
92,7
33,5
55,8
19420
30057
112,6
117,3
114,9
19420
30057
112,6
117,3
114,9
12236
24307
104,2
108,1
106,1
продолжение таблицы 1
Пассив
Капитал и резервы
Уставный капитал
Переоценка
внеоборотных активов
Добавочный капитал
Резервный капитал
Нераспределенная
прибыль
Долгосрочные
обязательства
Отложенные налоговые
обязательства
Краткосрочные
обязательства
43102
21571 217044
03
5
50993
50993
13565 125812
14
4
15400
173423
3
15400
173423
3
28883
301074
8
22667
89
93077
42168
9
20348
0
20348
0
32538
1
76
Кредиторская
задолженность
Оценочные
обязательства
БАЛАНС
25701
9
263506
28832
1
6487
24815
102,5
109,4
105,9
31819
37568
37060
5749
-508
118,1
98,6
107,9
56773
69
-55247
405392
99,0
107,7
103,2
53272 527197
24
7
Приложение 2
Таблица 2 – Динамика структуры активов ГУП «ОКЭС» за 2016-2018 гг. (на конец года)
2016г.
Наименование статей
Внеоборотные активы
Основные средства
Доходные вложения в
материальные ценности
2017г.
сумма,
тыс. руб.
в%к
итогу
4457901
3357627
83,7
63,0
сумма,
тыс. руб.
Актив
4408021
3323557
1087200
20,4
1071420
77
Изменения в структуре
2018г. к 2016г. (+/-), %
2018г.
в%к
итогу
сумма,
тыс. руб.
в%к
итогу
83,6
63,0
4775047
3548755
84,1
62,5
0,4
-0,5
20,3
1213001
21,4
1,0
Финансовые вложения
Отложенные налоговые
активы
Прочие внеоборотные
активы
Оборотные активы
Запасы
НДС по приобретенным
ценностям
Дебиторская
задолженность
Финансовые вложения
Денежные средства и
денежные эквиваленты
Прочие оборотные
активы
Баланс
300
0,0
300
0,0
300
0,0
0,0
11129
0,2
11543
0,2
12312
0,2
0,0
1645
0,0
1201
0,0
679
0,0
0,0
869323
80339
16,3
1,5
863956
85862
16,4
1,6
902322
101380
15,9
1,8
-0,4
0,3
1431
0,0
2082
0,0
288
0,0
0,0
332199
6,2
340542
6,5
340160
6,0
-0,2
251000
4,7
377000
7,2
412000
7,3
2,5
203041
3,8
56600
1,1
45688
0,8
-3,0
1313
0,0
1870
0,0
2806
0,0
0,0
5327224
100,0
5271977
100,0
5677369
100,0
X
90,7
41,0
-1,0
17,1
продолжение таблицы 2
Капитал и резервы
Уставный капитал
4884383
1274816
91,7
23,9
Пассив
4797480
91,0
1274816
24,2
78
5148508
2326937
Переоценка
внеоборотных активов
Добавочный капитал
Резервный капитал
Нераспределенная
прибыль
Долгосрочные
обязательства
Отложенные налоговые
обязательства
Краткосрочные
обязательства
Кредиторская
задолженность
Оценочные
обязательства
БАЛАНС
44957
0,8
43102
0,8
40007
0,7
-0,1
2157103
50993
40,5
1,0
2170445
50993
41,2
1,0
2266789
93077
39,9
1,6
-0,6
0,7
1356514
25,5
1258124
23,9
421689
7,4
-18,0
154003
2,9
173423
3,3
203480
3,6
0,7
154003
2,9
173423
3,3
203480
3,6
0,7
288838
5,4
301074
5,7
325381
5,7
0,3
257019
4,8
263506
5,0
288321
5,1
0,3
31819
0,6
37568
0,7
37060
0,7
0,1
5327224
100,0
5271977
100,0
5677369
100,0
X
79
Приложение 3
Таблица 3 – Анализ ликвидности баланса ГУП «ОКЭС», тыс. руб.
АКТИВ
1. Наиболее
ликвидные
активы (А1)
2. Быстро
реализуемые
активы (А2)
3. Медленно
реализуемые
активы (А3)
4. Трудно
реализуемые
активы (А4)
Баланс
2016г.
2017г.
2018г.
45404
1
43360
0
45768
8
33219
9
34054
2
34016
0
83083
89814
10447
4
44579
01
44080
21
47750
47
53272
24
52719
77
56773
69
2016г.
2017г.
2018г.
Платежный излишек
или недостаток
2016г. 2017г. 2018г.
25701
9
26350
6
28832
1
19702
2
17009
4
16936
7
0
0
0
33219
9
34054
2
34016
0
15400
3
17342
3
20348
0
70920
83609
99006
4. Постоянные
пассивы (П4)
49162
02
48350
48
51855
68
45830
1
42702
7
41052
1
Баланс
53272
24
52719
77
56773
69
Х
Х
Х
ПАССИВ
1. Срочные
обязательства
(П1)
2. Краткосрочные
обязательства
(П2)
3. Долгосрочные
обязательства
(П3)
Отзывы:
Авторизуйтесь, чтобы оставить отзыв